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实质意义的分配与分配的制度优势 一、 通过虚假分配的方式实现抽逃出资 2011年2月，最高人民法院发布了关于适用《中华人民共和国教育法》有关问题的规定（3）（以下简称《教育法解释》（3）），并在实地调查中制定了相对详细的监督管理标准，如设立公司、股东投资和股份确认。1引人注目的是, 《公司法司法解释 (三) 》专门规制了一度较为常见且备受社会诟病的抽逃出资行为。我国《公司法》第36条、第92条使用了“抽逃出资”、“抽回股本”等概念, 但并未明确其行为类型及相关主体的民事责任。《公司法司法解释 (三) 》在这两方面都制定了相应的规则, 其第12条对抽逃出资做了如下界定:“公司成立后, 公司、股东或者公司债权人以相关股东的行为符合下列情形之一且损害公司权益为由, 请求认定该股东抽逃出资的, 人民法院应予支持: (一) 将出资款项转入公司账户验资后又转出; (二) 通过虚构债权债务关系将其出资转出; (三) 制作虚假财务会计报表虚增利润进行分配; (四) 利用关联交易将出资转出; (五) 其他未经法定程序将出资抽回的行为。” 上述列举中, “制作虚假财务会计报表虚增利润进行分配”这一行为形态, 就是通常所说的虚假利润分配。既然虚增利润进行分配时分配的是虚增利润, 正如《公司法司法解释 (三) 》的表述, 其本质上不属于“利润分配”, 而只是“分配”, 那么何为分配, 包括哪些形态, 其与利润分配有何区别?正确把握和适用《公司法司法解释 (三) 》的相关规定, 必须首先澄清这一基本问题。 一般认为, 利润分配制度作为公司法的重要内容之一, 涉及公司、股东、公司债权人等不同利益主体, 集中体现了股东与公司债权人之间的利益冲突, 是反映资本维持原则的重要制度, 被法学界与会计界公认为“公司法中最为复杂而混乱的一个领域”。2实际上, 这一判断也同样适用于“分配”概念。明确“分配”概念的内涵与外延, 有利于发挥资本维持原则的功能和加强对债权人利益的保护;同时, 也可以使那些徒有分配表象但不具备分配实质的行为免受资本维持原则不必要的约束, 以增强公司财务运用的自主性和灵活度, 保障股东获取投资收益的正当权利。 基于上述考虑, 本文拟对我国《公司法》的相关规定进行法解释学分析, 结合域外国家和地区的比较考察, 厘清“分配”概念的内涵与外延, 并在此基础上评价《公司法司法解释 (三) 》的相关规定。 二、 什么是“分配”的法律解释性分析和比较研究 (一) 股权回赎、股份回购与分配 检索《公司法》条文可见, 《公司法》对应于不同的对象, 在三种意义上使用了“分配”一词。第一, 利润分配。《公司法》第167条是对利润分配制度的集中规定, 多次使用了“分配当年税后利润”或者“分配利润”的表述。此外, 《公司法》第38条、第47条、第75条、第82条也使用了“分配利润”或者“利润分配”的表述。第二, 股利分配。《公司法》第140条第2款使用了“分配股利”的提法:“股东大会召开前二十日内或者公司决定分配股利的基准日前五日内, 不得进行前款规定的股东名册的变更登记。”第三, 剩余财产分配。《公司法》第187条、第205条针对公司清算分配剩余财产也使用了“分配”一词。 利润分配有两种含义, 广义的利润分配包括对股东支付股利以及按照法定用途对特定部分利润所作的拨定, 狭义的利润分配仅指公司对股东进行的分配行为。3这两种意义上的利润分配, 《公司法》第167条均有使用。而股利分配, 又称为盈余分配, 是指公司将利润以股息或红利等方式分配给股东, 即《公司法》第167条表述的“向股东分配利润”, 属于狭义的利润分配。至于剩余财产分配, 则专指公司清算时, 将清偿公司债务后的剩余财产分配给股东。与利润分配以公司的持续经营为前提不同, 剩余财产分配发生在公司终止的场合。而且, 剩余财产分配时, 强制性地以公司清偿对外债务为前提, 公司法在利润分配领域显然没有给债权人如此优厚的保护。鉴于这些差别, 各国公司法均对剩余财产分配另行加以规范。因此, 剔除剩余财产分配, 《公司法》中的分配仅仅指利润分配。 除此之外, 股权回赎、股份回购也与利润分配存在着某种关联。在形式上, 《公司法》把股权回赎、股份回购规范分别设置在有限公司的股权转让、股份公司的股份转让等章节中, 与利润分配区别规定。因此, 以体系解释的视角分析, 《公司法》显然没有把上述行为作为利润分配看待。但是, 考察法律条文的具体规定可以看出, 股权回赎、股份回购与利润分配又并非彼此独立。首先, 《公司法》第143条针对公司收购本公司股份用以奖励本公司职工的情形, 规定“用于收购的资金应当从公司的税后利润中支出”。既然股份回购不是利润分配, 那么《公司法》规定其与利润分配同受“税后利润”约束的正当化依据是什么?而且,