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2025年特许金融分析师保险资金投资策略专题试卷及解析1

2025年特许金融分析师保险资金投资策略专题试卷及解析

2025年特许金融分析师保险资金投资策略专题试卷及解析

第一部分：单项选择题（共10题，每题2分）

1、保险资金投资的核心目标是什么？

A、追求短期高收益

B、确保资金安全性和流动性

C、实现资产多元化配置

D、降低税收负担

【答案】B

【解析】正确答案是B。保险资金的核心目标是确保资金安全性和流动性，因为保

险资金主要来源于保费收入，需要随时准备赔付。A选项追求短期高收益与保险资金的

长期性不符；C选项资产多元化配置是手段而非目标；D选项降低税收负担是次要考虑

因素。知识点：保险资金投资原则。易错点：混淆投资手段与核心目标。

2、保险资金投资中，风险控制的首要原则是？

A、收益最大化

B、资产负债匹配

C、分散投资

D、流动性优先

【答案】B

【解析】正确答案是B。资产负债匹配是保险资金风险控制的首要原则，确保资产

与负债在期限、利率等方面匹配。A选项收益最大化可能增加风险；C选项分散投资是

风险控制手段但非首要原则；D选项流动性优先是重要考虑但非首要原则。知识点：保

险资金风险管理。易错点：混淆风险控制手段与原则。

3、保险资金投资中，以下哪类资产通常占比最高？

A、股票

B、债券

C、房地产

D、衍生品

【答案】B

【解析】正确答案是B。债券因其稳定性和安全性，通常是保险资金投资中占比最

高的资产。A选项股票波动性较大；C选项房地产流动性较差；D选项衍生品风险较

高。知识点：保险资金资产配置。易错点：忽略保险资金的稳健性需求。

4、保险资金投资中，以下哪项是利率风险的主要来源？

A、股票价格波动

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B、债券价格波动

C、房地产价格波动

D、汇率波动

【答案】B

【解析】正确答案是B。债券价格对利率变化敏感，是利率风险的主要来源。A、C、

D选项与利率风险无直接关联。知识点：利率风险。易错点：混淆不同类型风险的来源。

5、保险资金投资中，以下哪项是流动性管理的核心工具？

A、长期债券

B、股票

C、现金及现金等价物

D、房地产

【答案】C

【解析】正确答案是C。现金及现金等价物是流动性管理的核心工具，因其高流动

性和低风险。A、B、D选项流动性较差。知识点：流动性管理。易错点：忽略现金等

价物的重要性。

6、保险资金投资中，以下哪项是信用风险的主要来源？

A、利率波动

B、债券违约

C、股票价格波动

D、汇率波动

【答案】B

【解析】正确答案是B。债券违约是信用风险的主要来源。A、C、D选项与信用风

险无直接关联。知识点：信用风险。易错点：混淆信用风险与其他风险类型。

7、保险资金投资中，以下哪项是长期投资的主要目标？

A、短期收益

B、资本保值增值

C、流动性管理

D、风险分散

【答案】B

【解析】正确答案是B。资本保值增值是长期投资的主要目标。A、C、D选项是短

期或次要目标。知识点：长期投资目标。易错点：混淆长期与短期投资目标。

8、保险资金投资中，以下哪项是监管机构最关注的指标？

A、收益率

B、资产负债匹配度

C、资产规模

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D、投资多样性

【答案】B

【解析】正确答案是B。资产负债匹配度是监管机构最关注的指标，因其直接影响

保险公司的偿付能力。A、C、D选项是次要指标。知识点：监管指标。易错点：忽略

监管的核心关注点。

9、保险资金投资中，以下哪项是通货膨胀风险的主要应对策略？

A、增加现金持有

B、投资抗通胀资产