20200510-东吴证券-通信跟踪周报：周专题：通信板块基金持仓持续增长，多部委助力新基建，5G、IDC、物联网持续受益.pdfVIP

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通信跟踪周报

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周专题：通信板块基金持仓持续增长，多部2020年05月10日

委助力新基建，5G、IDC、物联网持续受益证券分析师侯宾

增持（维持）执业证号：S0600518070001

021

houb@

投资要点研究助理姚久花

yaojh@

本周策略观点：1、通信板块基金持仓市值破2000亿，板块基金持仓比

例持续增长：通信板块2020年一季度基金持股占比为3.77%，环比增长

[Table_PicQuote]

行业走势

19.26%。市值增长率达36.47%。通信板块处于稳步上升期，投资价值逐

步显现；2、上海发力新基建，多部委多次强调加快5G以及IDC为代表

通信沪深300

的科技新基建的建设进度，政策以及顶层设计作为最有利的支撑，是推26%

动5G以及IDC产业发展的重要的驱动力。作为5G建设的主旋律，IDC17%

等科技新基建将持续受益;3、工信部推进移动物联网全面发展，模组是

9%

实现万物相连的硬件基础，在物联网产业链率先获益，在物联网的连接

0%

数的爆发支撑下，模组出货会迅速放量，同时随着WiFi-6普及及车联

-9%

网等应用场景落地，相应的配套模组也将带来很大的增量市场。

-17%

行业动态及点评：工信部推进移动物联网全面发展，提出建立NB-IoT、2019-052019-092020-01

4G（含Cat.1）和5G协同发展的移动物联网综合生态体系，打造一批百

万级连接规模应用场景。模组是实现万物相连的硬件基础，在物联网产

[Table_Report]

业链率先获益，在物联网的连接数的爆发支撑下，模组出货会迅速放量，相关研究

同时随着WIFI-6普及及车联网等应用场景落地，相应的配套模组也将1、《通信行业报告：上海市新

带来较大的增量市场。

基建行动方案指向意义显著，