并购重组跟踪.pdf

目录

1、本期并购动态回顾

2、风险提示

注：本报告所涉及个股/公司仅代表与产业或交易热点有关联，所引述资讯/数据/观点仅以展示为目的，不构成投资建议，个股层面请参照东吴证券研究所各行业组所推荐标的。2

1.本期并购动态回顾

注：本期为5.26-6.2，（如无特殊说明）后文同

注：本报告所涉及个股/公司仅代表与产业或交易热点有关联，所引述资讯/数据/观点仅以展示为目的，不构成投资建议，个股层面请参照东吴证券研究所各行业组所推荐标的。3

一：政策更新

✓广东省政务服务与数据管理局印发《数字广东建设2025年工作要点》，鼓励金融科技企业挂牌上市、并

购融资并发行企业专项债券

日期主体文件/会议/事件主要内容

推进数字金融发展。推动银行保险机构优化数字金融治理机制。丰富数字人民币应用场景。鼓励金融科技企业挂牌上

2025/05/28广东省政务服务和数据管理局印发《数字广东建设2025年工作要点》市、并购融资、发行企业专项债券。推动持牌金融机构在广东设立金融科技子公司，支持证券基金期货机构加大金融

科技的投入和研发力度。提高金融监管数字化水平。

在政策机遇期下，上市公司应牢牢把握新质生产力发展方向，围绕科技创新、产业转型升级，遵循市场化、法治化原

2025/05/26广东证监局上市公司并购重组培训交流会

则，科学合理、规范有序开展并购重组，切实提高并购交易质量

在加大力度支持科技企业产业整合方面。继续落实好“并购六条”，更好发挥资本市场在企业并购重组中的主渠道作

用。支持上市公司围绕科技创新、产业升级进行布局，引导更多资源要素向新质生产力方向聚集。支持科技型上市公

2025/05/22证监会国新办发布会

司综合运用股份、现金、定向可转债等支付工具实施重组，提高轻资产科技型企业重组估值的包容度，推动更多具有

示范意义的典型案例落地。

深交所多措并举，坚定不移优化完善资本市场功能，增强对主板创新蓝筹企业、创业板创新科技企业的制度包容性、

适应性。下一步，深交所将积极顺应当前科技创新大趋势，紧紧围绕支持新质生产力发展这一关键着力点，以深化创

2025/05/19深交所深交所2025全球投资者大会业板改革为牵引，进一步完善多元包容的发行上市、再融资、并购重组等制度机制，发挥从“IP”到“IPO”再到上

市后做优做强的全周期、接力式服务体系作用，不断提升服务的便利性与可达性，推动科技创新和产业创新融合发展

。

一是建立重组股份对价分期支付机制。将申请一次注册、分期发行股份购买资产的注册决定有效期延