财务舞弊的手法.pptVIP

五、防止财务舞弊的策略 规范资本市场策略 即优化社会资源配置，逐步将很多企业引入市场，提高上市公司的整体素质；同时也改变了政府机构既是市场的参与者又是市场的管理者和监督人的尴尬定位，确保市场公平公正。 具体来说就是根据市场发展的内在规律来管理市场，提高市场的运行效率。 我国资本市场目前存在的严重问题是政府监管与市场机制严重错位，因此必须转变市场监管方式：市场机制能够发挥作用的地方要着重于规则的制定；须由政府监管的方面，加大市场监督力度，严厉打击内幕交易和虚假陈述等违法活动。 经理人市场是现代企业制度下对经理以及其他高层管理人员的经营行为强有力的外部约束，是降低现代公司的代理成本和控制代理风险的主要手段之一。 完善经理人市场的竞争机制可以从以下两个方面考虑，即推进经理的职业化和建立全国统一的经理人才市场。 具体措施主要有：建立经理人员职业档案，记录其优秀表现和不良业绩，极大地影响经理人市场对经理人员的评价和需求；取消经理行政级别，加强经理人员的流动性，建立一套高水准的与评价其他经理人一样的评价机制。 建立审计委员会制度，由审计委员会决定会计师事务所的聘用、续聘、解聘、收费等事项。 ①可以改善会计师事务所与企业之间的关系，摆脱其从属地位，进而保证审计质量；②注册会计师在审计过程中发现的重大问题可以直接审计委员会沟通，有利于注册会计师有效发挥其独立鉴证作用。 一次性利得冲抵当期费用（e.g.） 把这一舞弊手法运用的炉火纯青地步的当数大名鼎鼎的IBM公司，1999年第三季度IBM公司将账面价值9.34亿美元的环球网络公司的股权以49.91亿美元的价格出售给美国电话电报公司，实现一次利得40.57亿美元，其中25.11亿美元被用于冲减“销售、一次及管理费用”。当年IBM公司的销售收入只比1998年增加了7.1%,但1999年利润却比1998年增加了22.2%,给人的错觉是IBM公司在成本费用的控制上成绩显著，但若剔除上述舞弊手法造成的歪曲，IBM公司1999年的经营利润实际上比1998年下降了17.4%。尽管IBM公司声称这种做法没有虚增利润，但SEC（美国证券交易委员会） 还是予以谴责，指出IBM公司这种做法严重误导投资者对其经营业绩的判断，是不能容忍的。2001年12月，IBM如法炮制，将出售光学首发机的3亿美元利得再次冲抵当年的“销售、一次及管理费用”，这种蓄意误导投资者的舞弊行为，引起了投资者和SEC的共同谴责。 防止财务舞弊策略 公司外部治理结构 公司内部 治理结构 规范资本市场 监管注册会计 师审计行业 改善公司内 部监督体系 优化股 权结构 加强经理人 市场建设 完善公司内 部激励机制 3 转变资本市场的监管方式 2 完善市场机制，发挥市场功能 1 改变市场功能定位 规范 资本市场 积极推进会计师事务所的合并 优化激励合同安排 强制监管（政府、注册会计师协会、证监会） 监管注册会计师审计行业 监管注册会计师审计行业策略 在我国，无论是证监会还是法律条例，都是对公司和会计师事务所具有强制性的外部约束力量。证监会应建立一套健全的审计、财税、证券、等监管体系，提高注册会计师的独立性。 政府部门应着重解决制约行业发展的外部环境，协调干扰会计师事务所及注册会计师正方独立执业的各种不利因素。 同时，注册会计师协会作为行业自律监管机构，主要监管会计师事务所执业的规范性，保证注册会计师职业道德、独立审计准则、会计准则的贯彻实施。 一方面，合并后大的会计师事务所承受管理当局压力的能力比较强；另一方面，大的会计师事务所更注重长远发展和自身名誉，因此他们会选择保持自身独立性以提高声誉。 是指对提供高质量审计服务者做出的激励安排，从而诱导、激励注册会计师提高职业水准，实现激励相容。 2 建立全国 统一的经理 人才市场 1 加速经理 的职业化 加强经理人 市场建设 经理人市场建设策略 公司内部监督体系 3 提高董事会独立性 2 发挥审计委员会的作用 1 改善监事会运作 公司内部 监督体系 积极推进法人持股和银行持股。 积极发展和壮大机构投资者 积极推进国有股减持 优化股权结构改变“一股独大”的局面 优化股权策略 对于那些处于非国民经济命脉行业的上市公司，国有股权应逐步退出，以此来降低国有股权的集中度和增加非国有股权比重，实现上市公司投资主体多元化。第一大股东与其他股东的股权差距缩小，可以形成股东之间互相制约的局面，可以事先预防大股东侵权行为的发生。 极推进法人持股和银行持股，迫使法人股东加强对公司经营管理的监控，从而能在一定程度上避免内部人控制问题。同时银行既作为债权人，又作为所有者，可以强化对上市公司的支持和约束。 机构投资者作为直接的利益相关者，有足够的动因关注公司的治理情况，