银行承兑汇票流通中的风险管理解析.docVIP

银行承兑汇票流通中的风险管理 ——基于外经贸企业的管理实践 汇鸿中鼎财务部 周密 （获得江苏省对外贸易会计学会论文评审一等奖 2016年初，票据市场发生了令人震惊的农行38亿票据案——2016年1月22日，农业银行公告称：“近日，农业银行北京分行票据买入返售业务发生重大风险事件，经核查，涉及风险金额为39.15亿元。” 农行北京分行与某银行进行银行承兑汇票转贴现业务，在回购到期前，银票应存放在农行北京分行的保险柜里，不得转出，但事实是，银票在回购到期前，就被某重庆票据中介提前取出，与另外一家银行进行了回购贴现交易，而资金并未回到农行北京分行的账上，而是非法进入了股市，造成38亿银票到期无法兑付。受此事件影响，多家银行进行风险自查，暂停了银行承兑汇票相关业务，在年底企业“钱荒”之时对银票使用企业造成不小的负面影响。 ?外经贸企业的业务具有国内外客户收付款时滞，资金占用量大等特点，而银行承兑汇票以其信用担保性以及低贴现率性，成为一种防范资金占用的好办法。伴随着银票业务在外经贸企业中的大量使用，产生了流转过程中有诸多风险点，外经贸企业需要格外关注，不仅要防范上述银行方面产生的系统性风险，更要加强对非系统性风险的监测，及时识别和控制自身流转环节的风险。 二、 银行承兑汇票在外经贸企业使用基本情况 H外贸企业创建于1974年，是伴随江苏口岸最早成立的专业国有外贸公司之一，原主营轻工产品的出口，目前已发展成为综合性的对外贸易公司。出口贸易涉及轻工、纺织、农药、机电、船舶、医药化工等商品，进口以及国内贸易涉及化工原料、机械设备、矿产品等商品，业务遍及一百多个国家和地区。2014年以扩大企业经营规模为导向，净资产近10亿元，年销售额超100亿元。2015年受大宗商品市场大幅跌价影响，化工及矿产品的进口内贸业务大幅下降，业务规模有所萎缩，目前正在回暖阶段。 H公司主要对外贸易方式为一般贸易，出口项下的业务以自营为主，出口业务一般是向国内工厂采购销往国外，结算方式对国内客户采取支票、电汇、银行承兑汇票等方式，对外商采取电汇、托收、信用证等方式。对于进口内贸业务，多为代理方式，开立远期信用证，对国内相关被代理人采取不垫资方式，被代理人在信用证到期前带款提货，在信用证到期日由H企业购汇或现汇支付外商或国内贸易商的货款。由于进口内贸多为大宗商品，周转时间长，金额巨大，所以被代理人在带款提货时，银行承兑汇票应用广泛。 三、H企业银行承兑汇票业务过程 H企业的进出口业务支付结算方式中，涉及到银行承兑汇票的开立、内部转让、外部转让、贴现、托收、质押等业务。 （一）银行承兑汇票的开立 H企业内部会计核算采取部门制核算方式，出口农药化工产品的部门出口量巨大，旺季时国内采购货款的资金需求量达几千万甚至上亿元人民币，而产品多出口到亚非拉地区、南美等贫困国家，要待农业作物丰收以后才能收回国外货款，因此，对国外客户期长达半年以上。但国内采购货款需要提前支付，利用银行综合授信开立低保证金甚至是无保证金的银票就成了这些部门的首选。 （二）内部转让 由于开立银行承兑汇票在企业的综合授信之内，银行经常会因为银票额度控制、综合授信额度控制，或其他方面的原因等，收紧开票额度或要求企业提高开立银行承兑汇票的保证金，影响企业资金计划，增加企业资金成本。而此时，H企业在进口内贸业务上收取的银票就可转给出口部门使用，业务部门及相关会计核算人员完成银票内部转让手续，进一步完成对外支付手续。由于银行开立承兑汇票手续繁琐，从资料审核到开出汇票需要一定的时间，银票内部转让属于内部筹资，节约了操作时间，在出口部门急付款备货时也发挥了很大的作用。 （三）外部转让 H企业下属有几家大型子公司，涉及船舶、房地产、医药等业务，子公司经常因为资金周转不灵而向H公司寻求财务资助，医药子公司向H公司的借款多用于支付国内制药企业的采购货款，由于化工行业银行承兑汇票接受度广泛， H企业因进口内贸业务收取的银票也可以以借款的形式转让到子公司，用以子公司的对外支付。子公司的银票相关负责人员先办理使用银行承兑汇票的申请审批手续，由H企业的银行承兑汇票管理人员根据子公司的申请，统计各部门可用于对外转让的银票，履行转让手续，做好各项签收登记工作。 （四）贴现业务 H公司银票最大的用途应该还是用于贴现。由于只要支付较低的贴现利率就可获得银票票面金额的现金，在企业现金流紧张时，将银票贴现成为快速有效的变现方式。H企业的一般做法是由银票相关会计人员向各合作银行询价，并了解各家银行对票面金额、开票银行、总贴现金额及相关业务材料的要求，同等条件下，选取议价最低的银行进行贴现工作，一般要三到五天的时间完成筛选银票、材料准备、背书、银行查询查复和下达贴现款项。下款后可能还涉及对背书不规范的银票补充情况说明以及退回不合格银票等工作。