企业年金的定义,作用,与养老保险的区别.docVIP

企业年金的定义，作用，与养老保险的区别 杨长汉 企业年金是指在政府强制实施的公共养老金或国家养老金制度之外，企业在国家政策的指导下，根据自身经济实力和经济状况建立的，旨在为本企业职工提供一定程度退休收入保障的补充性养老金制度。补充养老是由用人单位在参加基本养老保险并按规定履行缴费义务的基础上，根据国家制定的基本规则自愿实施的一种雇主责任计划。该计划鼓励个人也负担一部分费用。单位和个人供款实行完全基金积累模式，并采用个人管理。个人归个人所有。职工(雇员)退休后可以一次性领取个人积累额，也可以分次领取。职工流动时，个人基金随同转移。企业年金的激励作用。企业年金实际上就是把员工本应当期支付的一部分收入递延到员工退休后支付。根据不同的企业年金制度，员工在退休后可获得的延期收入与 员工在企业中的工作年限有关，工作年限越长领取到的退休收入越多，而且员工未来获得的退休收入总和有可能高于员工支付的缴费总额，因此员工要想获得企业年 金的参与权就必须在企业中工作一定的年限，如果他们提前离开企业则会损失一部分收入。这就像给员工带上了“金手镯”一样，起到了稳定企业员工队伍的作用。 企业年金是一种长期的激励措施。对于企业希望长期挽留的业务骨干，企业可以设立较高比例的年金，并约定在达到若干年份后可以提取。甚至可以约定年金的期权 比例，即若干年份后可以以某个确定的价格购买企业的股权，这就使得员工的利益与企业长期发展紧密结合起来，必然起到留住人才的目的。激励的效果关键在于年 金方案如何设立。年金作为企业薪酬体系的一部分，它把本来属于当期的收入延期到未来支付，这就改变了传统的只注重短期效益的薪酬体系，满足了员工的工作安 全感的要求，从而增强了企业薪酬体系在市场上的竞争力。企业年金的规避作用。一是规避政治风险。国有企业高层管理者的59岁现象一直是困扰管理者的一个顽疾。产生这一现象最主要的原因是他们无法忍受退休后的巨 大收入落差。我国国有企业传统的薪酬制度，高层管理者只要在位就可以享受丰厚的在职消费。但退休后不再享受在职消费，只可以获得退休金维持普通的生活水 平，这种退休前后巨大的收入落差促使他们在退休前心里产生恐惧。不少人只好借助职位之便在退休前的最后时刻狠捞一笔，于是晚节不保，一世英名毁于一旦，成 为千古遗恨。如果从提高高层管理者的退休收入、降低他们退休前后的收入落差角度解决这一问题，企业年金无疑是最好的方法。首先，企业年金可以把高层管理者 的一部分当期收入递延到其退休后支付，从而补充了高层管理者的基本养老保险，增加了他们的退休收入，缩小了收入落差；其次，为高层管理者提供的延期支付与 其业绩和绩效挂钩，促使高层管理者从长期角度考虑企业的经营，从而避免了他们的短期行为。二是规避税收。为了鼓励企业为职工建立年金，国家在税收政策上予 以引导，企业缴费在工资总额4%（这个比例还可能增大）以内的部分，可以从成本中税前列支。这就等于把职工的当期工资扣除一部分延期支付，而延期支付的这 一部分就被免除了个人所得税。企业年金的增值作用。“替代率”是指退休金价值占退休前平均工资的比例，我国现行的社会养老保险的“替代率”是58.5%。按照这个比例，如果职工基本工 资是1000元，那么，退休后能拿到的基本养老金就是585元。但是，如果企业能为职工建立企业年金，积累的时间比较长，退休职工每月就可以在基本养老金 之外多得一笔数目可观的钱。如果企业年金建立比较早，比如说储蓄到30年的，员工退休时领到的企业年金的收益，可能是基本养老金的两倍。随着企业年金进入 资本市场，如果委托的年金管理公司运作得好，员工所领到的企业年金收益比存入银行的储蓄存款利息要高得多，“人退休收入不减”就可能成为现实。 本文由中央财经大学MBA教育中心教师、金融学博士杨长汉（笔名杨老金）编写 本文由中央财经大学MBA教育中心教师、金融学博士杨长汉（笔名杨老金）编写