（金融保险）混业经营制度下国有商业银行产品创新策略研究.pdfVIP

精品资料网（） 25 万份精华管理资料，2 万多集管理视频讲座 （金融保险）混业经营制度 下国有商业银行产品创新 策略研究 精品资料网（）专业提供企管培训资料 混业运营制度下国有商业银行产品创新策略研究 [摘 ]对于国有商业银行来说，加入 WTO 后如何确定产品创 新的战略目标和策略，发挥核心产品的优势为客户提供满足 个性化需求的金融产品，从而赢得客户、扩大市场份额，是 壹项重大课题。本文从混业运营制度下的商业银行产品创新 入手，分析了国内分业运营制度下，商业银行产品创新存在 不能有效利用各要素市场，不能满足客户个性化需求，无法 适应市场竞争的不足及其原因。在此基础上，作者提出了国 有商业银行混业运营的目标路径和步骤；在混业运营制度下 的产品创新战略定位选择；国有商业银行金融产品创新策略， 包括机制创新、队伍创新、平台创新和产品创新。 [关键词]混业运营，国有商业银行，产品创新，产品创新战 略 加入 WTO 对我回金融业而言，是机遇更是挑战。巨大的冲击 要求我们必须在有限的时间内完成和国际金融业的全面接轨， 这就进壹步要求我们必须清楚、正确地认识国际金融业发展 历程和发展趋势。国际金融业的发展历程大致分为三个阶段： 1929 年之前的世界各国金融业大都实行混业运营；20 世纪 30 年代至 70 年代末，以 1933 年美国通过的《格拉斯—斯蒂格 尔法》为标志，分业运营成为这壹时期的主流；20 世纪 80 年代，随着分业限制在英国、日本等国家的先后取消，以及 1999 年 11 月4 日美国《格拉斯—斯蒂格尔法》的废除和《金 融服务现代化法案》的通过，揭开了金融业又壹次走向混业 运营的新篇章。如今，西方发达国家银行全能化趋势日益增 强和加快，混业运营已经成为当前国际金融业的壹大发展趋 势。本文围绕混业运营制度下产品创新战略开展研究，对国 内产品创新的现状及其原因进行分析，提出了国有商业银行 实现混业运营的目标路径和步骤，且就混业运营制度下产品 创新的战略定位、策略选择进行思考，以期为国有商业银行 运营模式和增长方式的转变提供新的思路和启示。 壹、混业运营的主要模式及其优势 混业运营和分业运营，从宏观层面考察，属于金融制度范畴； 从企业层面考察，属于组织运营方式。金融制度反映壹国的 法律制度规定，比如，德国的全能银行制度，美国原来的分 业监管制度。金融企业组织运营方式则能够分为四种形式： 委托代理、战略联盟、金融集团和全能银行。比较这四种金 融混业运营模式，委托代理是浅层次混业运营，而且有关监 管规定没有认为是混业运营，目前是我国银行业最普遍的形 式。战略联盟是合作方式的混业运营，利益共享、风险共担， 但运营主体保持了彼此独立。金融集团则是各类金融业务壹 体化的运营组织， “集团混业，法人分业，功能监管”是国 际上发达国家发展的主要模式。以德国为代表的全能银行也 是值得借鉴的混业运营方式。这四种模式反映了各国金融业 发展的不同特点。依次经过了代理、联盟、全能银行和金融 控股集团等发展阶段。目前，在四种模式同时存在的情况下， 往往且不壹定严格按照历史次序，而是有了后发优势的路径 选择，更主要的决定因素在于法律和金融监管政策。 金融混业运营能得到迅速发展和认可，有着独特的内在动因。 无论从企业追求利润的普遍性，仍是金融业关注风险的行业 特征见，混业运营模式是优于分业运营的。首先，混业运营 产生规模经济效益。混业运营的金融机构在创建品牌、开发 高度细化的产品、维护信息技术系统、进行资产管理以及建 立分销网络时，通过组织机构整合业务结构创新，实现集约 化运营，从而降低平均运营成本，取得规模经济效益。其次， 混业运营产生范围经济效益。混业运营使金融机构能够进入 更广泛的市场，接触更多的客户群体，且促使壹些相关金融 产品的交叉销售成为可能。这些都使得混业运营的金融机构 运营多种金融产品的成本小于分别运营每壹种金融产品的成 本，达到范围经济的效果。第三，混业运营产生协同效应， 除了通过服务交叉实现管理协同效应外，仍体当下通过现金 流量的充分利用实现财务协同，提高资产回报率。如通过财 务策划降低筹资成本，通过多元化形成投资组合分散风险， 通过关联交易形成新的优惠税收构架等。 二、国内分业运营制度下产品创新的现状及原因 市场经济的基本要求是生产要素能够在行业间尽可能自由地 流动。这样生产要素弃低利就高利，既提高了生产要素的效 益，又缓解了经济中的瓶颈约束等。而分