毕业论文——金流量对现代企业的重要性.docVIP

现金流量对现代企业的重要性摘 ?要：现金流量表是反映企业一定会计期间内现金和现金等价物流入和流出的会计报表.企业的现金流量表,为报表的使用者提供企业一定会计期间现金和现金等价物流入和流出的财务信息,这对于了解企业获取现金和现金等价物的能力,并据以评价企业的偿债能力和支付能力,预测企业未来的现金流量,作出正确的投资决策,具有重要的作用.关键词：现金流量表 ;现代企业;重要性 企业的最终目的是创造利润，这是众人皆知的。当前不乏有一些企业刻意的追求高收益、高利润。因此往往会有这样一种错误的思想，认为企业利润显示的数值高就是经营有成效的表现，然而却忽视了企业财务工作中中占有重要位置的现金流量控制。作为企业的资金管理者应当要能够充分、正确地界定现金与利润之间的差异。现金不仅是资金流转的起点和终点，而且贯穿于企业经营活动的全过程。利润并不代表企业自身有充裕的流动资金。流动资金也就是我们俗称的现金流量，对于企业的健康发展有着重要的作用。现金流量的概念、作用、分类 （一）现金流量的概念现金流量表是反映企业会计期间内经营活动、投资活动与筹资活动等对现金及现金等价物产生影响的会计报表。现金流量表要反映现金的流入和流出，从动态上反映现金的变动情况。 （二）现金流量的作用 编制现金流量表能使企业外部投资者、债权人和其他与企业有利害关系的财务报表的使用者评估企业未来取得净现金流入的能力、未来偿还负债及支付股利的能力、分析企业盈利能力和分析本期营业取得净现金流入与本期净收益之间差异的原因、反映企业用现金或非现金的投资与筹资活动以及向外界提供所需要的现金流量信息。也可据以分析企业财务管理水平和制定营运资金计划，以加强财务管理和用好企业的营金。 （三）现金流量的分类? 编制现金流量表的目的，是为会计报表使用者提供企业一定会计期间内有关现金流入和流出的信息。1.经营活动产生的现金流量 经营活动是指企业投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项，包括销售商品 提供劳务、经营性租赁、购买货物、接受劳务、制造产品、广告宣传、缴纳税款等。2.投资活动产生的现金流量 置投资活动是指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物范围内的投资及其活动。? 3.筹资活动产生的现金流量 筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动，包括吸收投资、发行股票、分配利润等。二、现代企业管理中的现金流量质量管理 （一）企业经营活动现金流量质量管理的核心要素及目标 1.是建立现金预算管理制度 对一定经营周期内的现金流入量、流出量及净流量有一个合理的预测。企业经营活动现金流入量的预测要以企业的销售预算为起点，以当期的现销收入加收回的前期赊销来确定当期的经营现金收入。 2、资金预算建立一个控制制度 从总量到分项的实时控制制度。 （二）企业投资、筹资活动中的现金流质量管理? 1、当经营活动现金流入量小于流出量 投资活动现金流入量大于流出量，筹资活动现金流入量大于流出量时，说明企业经营活动现金账流入不足，主要靠借贷维持经营；如果投资活动现金流入量净额是依靠收回投资或处置长期资产所得，财务状况较为严峻。?? 2、经营活动现金流入量大于流出 投资活动现金流入量大于流出量，筹资活动现金流入量大于流出量时，说明企业财务状况良好。但要注意对投资项目的可行性研究，否则增加投资会造成浪费。（三）用财务比率对企业能力进行分析1、偿债能力比率分析 评价偿债能力，最主要的是要分析企业经营活动产生的现金净流量，同时还要结合企业的负债状况分析。利用经营活动产生的现金流量分析评价时，可通过如下几个指标来进行：??? （1）债务保障率。该比率是负债总额与经营活动产生的现金净流量之比。该比率越低，表明企业偿还全部债务的时间越短，偿债能力越强；反之，比率越高，表明企业偿还全部债务的时间越长，偿债能力越差。（2）现金比率。现金比率是经营活动产生的现金流量与流动负债总额比率。该比率反映了企业偿还债务的能力，比率越高，说明偿还短期债务的能力越强。但是，这并不意味着该比率越高越好，因为过高的现金比率恰恰说明了经营活动产生的现金未能被很好地利用，从而会影响企业的获利能力。一般认为，该比率保持在1∶1的比例较为适宜。（3）长期负债偿还率 长期负债偿还率是经营活动产生的现金流量净额与长期负债总额的比率。该比率反映企业按照当前活动提供的现金偿还长期债务的能力。一般来说，该比率越高，说明企业未来偿还债务的能力越强。2、支付能力比率分析??? （1）强制性现金支付的比率。强制性现金支付比率是由现金流入总额与经营现金流出量及偿付债务本息之和的比率。该比率反映企业是否有足够的现金偿还债务，支付经营费用等。在持续不断的经营过程中，公司的现金流入量至少应满足强制性目的支付，即用于经营活动支出和偿还债务。 （2）每股经营活动现金流量