09第九讲 商业银行流动性风险管理.pptVIP

四、商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议之规定 （一）巴塞尔委员会关于银行资产流动性的分类 按照流动性的高低： 1、最具有流动性的资产：如现金、及在中央银行的市场操作中可用于抵押的政府债券； 2、其他可在市场上交易的证券，如股票和同业借款，这些证券可以出售，但在不利情况下可能会丧失流动性； （一）巴塞尔委员会关于银行资产流动性的分类 3、商业银行可出售的贷款组合，一些贷款组合虽然有可供交易的市场，但在流动性分析的框架内却可能被视为不能出售； 4、流动性最差的资产，包括实质上无法进行市场交易的资产，如无法出售的贷款、银行的房产、在子公司的投资、存在严重问题的信贷资产。 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 1、1988年的《巴塞尔资本协议》提出了三个核心概念： （1）资本构成 （2）风险加权资产计算 （3）资本充足率标准 但1988年的协议，在风险上，仅仅关注信用风险。 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 2、2004年《巴塞尔协议Ⅱ》提出了风险监管的三大支柱： （1）最低资本要求 （2）监督检查 （3）市场约束 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 在风险计算上，充分考虑信用风险、市场风险、操作风险，并提出了风险计量的标准法和高级计量法。 但对于利率风险、流动性风险，《巴塞尔协议Ⅱ》没有给出标准化的量化要求，而是将其纳入第二支柱，建议各国监管当局在设定最低资本充足率时要充分考虑这些风险。 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 3、2010年《巴塞尔协议Ⅲ》专门为流动性风险管理发布了指引——《巴塞尔协议Ⅲ ：流动性风险计量、标准和监控的国际框架》 提出了两大流动性风险监管指标——流动性覆盖比率（Liquidity Coverge Ratio, LCR）和净稳定融资比率（Net Stable Funding Ratio, NSFR）。 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 （二）商业银行流动性风险管理：巴塞尔协议的框架 4、《巴塞尔协议Ⅲ》提出了银行流动性风险的监测指标体系： （1）合同期限错配 （2）融资集中度 （3）可用的无变现障碍资产 （4）以重要货币计价的流动性覆盖率 （5）与市场有关的监测工具 五、商业银行流动性风险管理：中国银监会的规定 （一）中国银监会关于商业银行流动性风险管理的规定 核心文献是《商业银行流动性风险管理指引》【银监发[2009]87号】以及2014年颁布的《商业银行流动性风险管理办法（试行）》【2014年第2号】。 （二）《指引》和《办法》的区别 2009年颁布的《指引》中，所指商业银行也包括城市商业银行、农村商业银行、外资银行及城市信用社和农村信用社。 2014年颁布的《办法》中，所辖商业银行指在中华人民共和国境内设立的商业银行，包括中资商业银行、外商独资银行、中外合资银行。农村合作银行、村镇银行、农村信用社和外国银行分行参照本办法执行。 （二）《指引》和《办法》的区别 2009年颁布的《指引》中，流动性风险是指商业银行虽然有清偿能力，但无法及时获得充足资金或无法以合理成本及时获得充足资金以应对资产增长或支付到期债务的风险。 2014年颁布的《办法》中，流动性风险是指商业银行无法以合理成本及时获得充足资金，用于偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的其他资金需求的风险。 （三）中国银监会提出的商业银行流动性风险管理体系 根据2014年颁布的《办法》，流动性风险管理体系框架如下： 流 动 性 风 险 管 理 体 系 有效的流动性风险管理治理结构 完善的流动性风险管理策略、政策和程序 有效的流动性风险识别、计量、监测和控制 完备的管理信息系统 （三）中国银监会提出的商业银行流动性风险管理体系 其中，有效的流动性风险管理治理结构主要包括： （三）中国银监会提出的商业银行流动性风险管理体系 流动性风险管理策略、政策程序 （三）中国银监会提出的商业银行流动性风险管理体系 流动性风险监管 六、商业银行流动性风险管理：通行准则 （一）《巴塞尔协议Ⅲ》与中国银监会2014年《办法》比较 1、巴塞尔委员会：《巴塞尔协议Ⅲ ：流动性风险计量、标准和监控的国际框架》（2010年） 2、中国银监会：《商业银行流动性风险管理办法（试行）》【2014年第2号】 《巴塞尔协议Ⅲ》 2014年《办法》 主旨 作为巴Ⅲ《更具稳健性的银行和银行体系的全球监管框架》的补充文件，强化流动性监管 加强商业银行流动性风险管理，维护银行体系安全稳健运行 内容框架 （1）监管标准 （2）监测工具 （3）适用问题 流动性风险管理 流动性风险监管 监管指标 （1）流动性覆盖率 （2）净稳定资金比例 流动性覆盖率 存贷比 流动性比例 过 渡 期