财1.财务管理概述.pptVIP

财 务 管 理 中铁咸阳管理干部学院 王 菁 苋 财 务 管 理 概 述 财 务 管 理 概 述 财务管理的概念 学习财务管理应树立的观念 财务管理的目标 财务能力：给企业家一双慧眼 每一个领导者都应该： 具备基本的财务观念 看懂一般的财务报表 注意主要的财务数据 立马解决紧急财务问题 财务是公司的一面镜子，可以反映出公司存在的各种问题，无论我们重视公司的哪一方面（生产、销售、成本等），都要靠这面镜子来反映。 财务管理是综合性的价值管理。 公司经营应考虑的问题 公司应实施什么投资项目？需要多少投资额？ 如何筹集投资项目的资金？ 怎样实现合理的资本结构？ 管理者如何管理日常的现金和财务工作？ 投资获利后，如何进行利润分配？ ————构成财务管理的主题 财务管理是组织财务活动，处理财务关系的管理活动。 筹资活动 投资活动 营运活动 分配活动 财 务 活 动 1.筹资活动： 预测筹资总规模 选择筹资渠道和筹资方式 资本结构 权益资本 债务资本 财 务 活 动 2. 投资活动： 广义：对内和对外投资 狭义：对外投资 投资规模 投资方式 投资结构 财 务 活 动 3.营运活动： 加速资金周转，提高资金利用效率 4.分配活动： 利润的分配 积累和消费 利益均衡 企业与投资者之间 企业与债权人之间 企业与国家之间 企业与市场交易主体之间 企业内部各部门之间 财务管理内容 筹资管理 投资管理 营运资金管理 利润及分配管理 报表分析、基础知识 财务管理必须树立的基本观念 ——货币（资金）时间价值观念 ——风险收益均衡观念 货币时间价值观念 一、时间价值的来源 1、凯恩斯为代表的“节欲论”、“时间利息论” “节欲论”：不消费而进行投资，应对投资者推迟消费的耐心给予一定报酬，这种报酬的量应与推迟的时间正相关，故称时间价值。 “时间利息论”：对现有货币的评价高于未来货币的评价所产生的差额。 货币时间价值观念 现实中的反例 例1：花旗银行等银行曾宣称将不再准备为储户的小额存款支付利息，反而收取手续费。 例2：未投入社会再生产过程中的资金不能增值。 货币时间价值观念 2、马克思的劳动价值理论：剩余价值的 再分配 ①按照马克思的劳动价值理论，时间价值产生的根源并不在于拥有资金时间的变化，而是由于劳动者所创造的剩余价值的存在。因为，企业的资金投入经营活动后，劳动者利用资金不仅生产出新的产品，还创造了新价值，实现了价值的增值。所以，资金时间价值的实质是资金周转使用所形成的增值额。 货币时间价值观念 ②资金时间价值不仅包含资金一次周转使用的价值增值额，而且还包含了增值额再投入周转使用所形成的增值额 货币时间价值观念 评价 ①揭示了时间价值的本质； ②从理论上说明了时间价值的数量。社会平均剩余价值的大小决定了时间价值的数量，故时间价值可以通过社会平均资金利润率指标加以衡量。 货币时间价值观念 二、概念： 1、含义：资金在周转使用中由于时间因素而形成的价值