保险行为中逆向选择与道德风险的整合博弈分析精品.pdfVIP

四届中国金融学年会论文 险行为中逆向选择与道德风险的整合博弈 分析 刘朋 （中央财经大学金融学院，北京，100081 ） 作者简介 刘朋，中央财经大学金融学院06 金融研 Tel 中央财经大学8#217 1 四届中国金融学年会论文 险行为中逆向选择与道德风险的整合博弈分析 摘要】：本文以保险市场中保险人与被保险人之间的信息不对称为研究范畴，以博 弈论为研究方法，首先介绍了研究过程所应用的主要研究工具 状态空间图，然后对投 保后保险人与被保险人之间就被保险人可能出现的道德风险发生的博弈行为进行分析，在 分析道德风险时，本文分为防范程度可观测和防范程度不可观测两种情形，目的在于在防 范程度可观测这种情况 引入状态空间图的三种基本要素。在对投保过程中保险人与被保 险人之间就是否发生逆向选择的博弈行为进行分析时，重点讨论混同均衡保单和分离均衡 保单的存在性问题。将道德风险和逆向选择两种情况分析完之后，紧接着将两个博弈过程 整合到一个保险过程之中，研究双方最优策略均衡，这也是本文的创新之处。最后提出能 够有效预防道德风险和逆向选择的政策建议，为保险公司保单条款的制定及费率厘定和最 优免赔额制定等提供定性与定量的研究结论。 关键词】：道德风险 逆向选择 博弈 免赔额 GAME THEORY COMBINING ADVERSE-SELECTION WITH MORAL-HAZARD IN ONE INSURANCE BEHAVIOR ABSTRACT：Using the game theory, this dissertation focuses on some asymmetrical information issues on the insurance markets. Firstly, we introduce the state-space diagram in detail, which is the main tool to study. Secondly, we analyze the moral-hazard issues in two situations, one situation is that the precaution of the insured is observed, the other situation is on the contrary. In the first situation ,we introduce three basic elements of the state-space diagram. Then we examine the pool insurance policies, the separate insurance policies and their conditions in the presence of adverse selection .After that ,we combine the adverse-selection moral-hazard 2 四届中国金融学年会论文 in one insurance policies to find the optimal strategies for two parts. At last we give the suggestions to prevent the adverse-selection moral-hazard, including principle of utmost good faith ,risk classification and franchise. Key words: adver