乳液有限公司奶源项目建设筹资计划书.doc

伊利集团股份有限公司筹资计划书 ——奶源项目建设 编制单位：内蒙古博思有限公司投资研究部 编制人员：杨玉敏 吕春婷 安晓雪 韩美琪 李雪 李响王德君 张雨露 刘金梅 （排名不分先后） 编制时间：2013年9月 伊利集团股份有限公司筹资计划书 ——奶源项目建设 一、公司简介 内蒙古伊利实业集团股份有限公司，股票代码（600887）是中国唯一一家同时服务于奥运会和世博会的大型民族企业。伊利集团始终以强劲的实力领跑中国乳业，并以极其稳健的增长态势成为了持续发展的乳品行业代表。 伊利集团拥有液态奶、冷饮、奶粉、酸奶和原奶五大事业部，所属企业近百个，旗下有纯牛奶、乳饮料、雪糕、冰淇淋、奶粉、奶茶粉、酸奶、奶酪等1000多个产品品种。伊利雪糕、冰淇淋、产销量已连续20年居全国第一，伊利超高温灭菌奶产销???连续多年在全国遥遥领先，伊利奶粉、奶茶粉产销量自2005年起即跃居全国第一位。 作为中国乳业的领导者，伊利在企业社会责任和社会公益方面一直走在中国乳品行业前列。截止2012年，伊利集团已累计纳税近150亿元，在其每年出色完成上缴国家利税的同时，伊利持续的公益事业投入，带动农业产业链发展、发挥着行业领导者的作用，为中国商界树立了新的责任标杆，成为推进和谐社会建设的有益补充力量。 长期以来，伊利秉承“厚度优于速度、行业繁荣胜于个体辉煌、社会价值大于商业财富”的发展观，坚持“绿色产业链”发展战略，以自身的良好经营、与环境的和谐共处、与社会的多方共赢，带动了企业公民理念在中国商界的普及。二、项目基本情况　 奶源是乳品生产的“第一车间”，也是整个乳业良性持续发展的生命线。多年来，伊利集团坚决贯彻“奶源为王”的发展战略，从源头上确保乳制品的安全和优质。 公司计划2013年在奶源建设方面筹资约5000万元，其中用于奶源基地建设投资的资金为1500万元，牧场建设方面还将继续筹资，筹资额将超过5000万元。 1、目标：打造世界一流的奶源基地 2、规划：五年三步走 自2006年起，伊利开始实施“五年三步走”的产业发展战略。截至2011年，“五年三步走”规划已经全部完成，伊利已经成功实现了自己的全国性战略布局。 第一步第二步第三步2006年-2007年2007年-2009年2009年-2010年启动“织网计划”，完善下游产销布局打造“三大黄金奶源基地”，掌控上游稀缺资源建设“奶源中转枢纽”，打通上、下游之间通路，从而实现产业链上、中、下游的平衡稳健发展和产能布局与产品结构的双重升级 3、现状 三大黄金奶源带:伊利是唯一一家掌控新疆天山、内蒙古呼伦贝尔和锡林郭勒这三大黄金奶源基地的乳品企业。 遍布全国的优质奶源基地：伊利在内蒙古、黑龙江、新疆、京津唐、山西、山东、河南、河北、湖北、安徽、甘肃等地区建立了HYPERLINK /view/35310.htm现代化的乳业生产基地。 天然优良的牧场：截止2013年3月，伊利在全国拥有的自建、在建及合作牧场共1400座，伊利奶源供应比例中集中化、规模化的养殖达90%。 4、投入：89亿元 据统计，截至2014年底，伊利集团共投入了约89亿元用于奶源升级与建设。 5、管理：三全质量管控体系 伊利集团通过“全过程、全方位、全员”的三全质量管控体系，从源头上保证了生鲜乳的安全，为保证产品的品质和安全打下了坚实的基础。 此外，伊利山东临朐投资建设新的生产基地即将投产。伊利表示，该项目总投资5亿元，一期工程投资3.9亿元，主要生产纯牛奶、乳饮料、花色奶、冰淇淋、雪糕等系列产品。项目全部投产后，超高温灭菌奶日产能达900吨，冷饮项目日产能达140吨，将成为伊利集团在山东半岛最大的液态奶、冷饮复合加工基地。”随着我国经济的快速增长，牛奶这种被誉为人类最理想的食品，势必也要在中国承担起富国强民的任务。 三、筹资方式 （一）发行公司债券的优缺点： 优点：资金成本较低；每股收益不会降低，可带来财务杠杆作用；保障控制权。 缺点：财务风险大；限制条件严格。 （二）金融机构借款 1、短期借款 优点:筹资速度快；款项使用灵活。 2、长期借款的优缺点： 优点：借款速度较快；筹资成本较低；款项使用灵活。 缺点：财务风险高；限制条款较多。 （三）融资租赁的优缺点 优点：能够及时的获得所需要设备的使用权；不承担设备提前淘汰报废的风险。 缺点：资金成本较高。 （四）票据贴现 它可以筹集到短期资金，但不属于商业信用。 （五）股权资本： 成本高，风险低 负债：成本低，风险高 1．股权资本的筹集方式有： 吸收直接投资、发行股票、留存收益等。 2．负债筹资方式有： 发行债券、银行借款、融资租赁、商业信用等 优