强化中小企业政策融资担保机制研究.PDFVIP

2015 年第12 期 89 强化中小企业政策性融资担保机制研究 ——基于新常态下的福建银行业监管视角 陆宇锋　张智勤1 摘要：中小企业融资难是世界各国在发展市场经济过程中面临的普遍性问题。作为缓解中 小企业贷款难的重要手段，由政府出资建立，为中小企业增信的政策性融资担保机制，长期以 来一直是理论界和实务界关注的焦点。世界上主要发达经济体均已先后建立起中小企业政策性 融资担保机制，国内部分省市地方政府也积极进行了尝试。当前，一方面我国经济进入新常态， 加强中小企业金融服务的重要性更加突显；另一方面，银行业运行进入新常态后，要加大对中 小企业的信贷支持也面临新的挑战。这两方面的因素对进一步强化中小企业政策性融资担保机 制提出了客观要求。本文从新常态下福建银行业监管视角出发，在借鉴前人研究成果和外部经 验的基础上，结合福建建立中小企业政策性融资担保机制的探索实践，总结了当前福建中小企 业政策性融资担保机制存在的缺点和不足，分析了新常态下强化中小企业政策性融资担保机制 在加强中小企业信贷服务、防控银行业信用风险、恢复和强化担保行业增信功能等方面的积极 作用，并在此基础上，提出了健全和完善中小企业政策性融资担保机制的制度构想和政策建议。 关键词：中小企业；政策性；融资担保；信用风险 一、引言 中小企业作为国民经济的重要组成部分，在就业、税收等方面发挥着重要的作用，也是一 个经济体创新和活力的源泉。同时，由于中小企业存在经营风险高、信用条件差、抵/ 质押物 不足等固有缺陷，在获得银行信贷融资方面处于不利地位，中小企业贷款难成为突出问题。由 1 陆宇锋、张智勤，福建银监局。本文为作者的学术思考，不代表所在单位观点。作者感谢匿名审稿人 的意见，文责自负。 强化中小企业政策性融资担保机制研究 总第 期 90 48 政府出资建立，专门为中小企业增信的政策性融资担保机制，作为解决中小企业贷款难的重要 手段，一直是理论界和实务界长期关注的焦点。在理论上，关于政府是否应出资建立政策性融 资担保机制来解决中小企业贷款难的争论未曾停止。而在现实中，建立和完善中小企业政策性 融资担保机制的探索和实践早已启动。国际上，世界主要发达经济体都已先后建立起庞大的中 小企业政策性融资担保体系；国内，自改革开放以来，部分省市地方政府也先后成立了旨在为 中小企业贷款提供担保的政策性融资担保公司。2015 年8 月7 日，国务院出台 《关于促进融 资担保行业加快发展的意见》（国发 〔2015 〕43 号，以下简称 “43 号文”），明确提出要 “以大 力发展政府支持的融资担保和再担保机构为基础”，加快发展主要为小微企业和 “三农”服务 的新型融资担保行业；2015 年 12 月31 日，国务院印发的 《推进普惠金融发展规划 （2016— 2020 年）》（国发 〔2015 〕74 号）再次提出要 “大力发展一批以政府出资为主的融资担保机构 或基金”。但在实践中，由于地方政府普遍存在 “既希望通过政策性融资担保吸引更多中小企 业贷款，又担心政策性融资担保会形成 “财政包袱”的矛盾心态，导致中小企业政策性融资担 保机制在运行过程中往往存在投入有限、动力不足等问题，严重影响了其增信功能的充分发挥。 当前，我国经济已进入新常态，经济发展方式日益向结构调整和创新驱动转变，中小企 业在经济体系中的重要性更加突出，解决中小企业贷款难的紧迫性进一步增强；同时，银行业 运行进入新常态，存贷款利差收窄、贷款增速回稳和不良贷款反弹成为主要发展趋势� 。在这 一形势下，如何在强化银行业信用风险防控的前提下利用有限资源继续加大对中小企业的信贷 支持力度，成为摆在银行业面前的重要问题。这进一步提高了建立、完善中小企业政策性融资 担保机制的重要性。本文从新常态下福建银行业监管视角出发，在借鉴前人研究成果和外部经 验的基础上，结合福建建立中小企业政策性融资担保机制的探索实践，对当前福建中小企业政 策性融资担保机制存在的缺点和不