第二章 信用1.ppt

*;章节安排： 第一节 信用的产生和发展 第二节 现代信用形式 第三节 信用工具（金融工具） ;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;一、商业信用 （一）概念及形式 商业信用是经济活动中最基本、最普遍的债权债务关系，是现代信用制度的基础。 商业信用是指企业之间相互提供的，与商品交易直接相联系的信用。 （1）由卖方提供给买方的信用。赊销是商业信用最早的基本形式，也是最典型的商业信用形式。 （2）由买方提供给卖方的信用。主要表现为预付货款。 商业信用往往是商品供求状况的反映，也就是买方和卖方之间力量的抗衡。例如中国家电连锁零售企业的领跑者——苏宁电器，利用其销售网络优势来增强与家电供应商的讨价还价能力，要求供应商接受延期付款周转天数。 ;（二）商业信用的特点 1、主要是以商品形态提供的，提供信用的过程就是买卖的过程。 2、商业信用的借贷双方都是企业。 3、商业信用是一种直接信用。 4、商业信用具有社会普遍性、自发性和分散性。 ; （三）商业信用的主要优点和局限性 1、优点 （1）提供信用方便及时（“自发性筹资方式”），成本更低，范围更广； （2）加强企业间联系，特别是企业之间相互监督。 （3）润滑整个生产流通过程，促进经济增长。 2、局限性：企业提供信用的能力有限 （1）授信规模受到限制； （2）信用范围狭窄； （3）只能提供短期信用； （4）信用链的不稳定性，即风险性较大。 ;二、银行信用 （一）概念及形式 银行信用是伴随着现代银行产生，在商业信用的基础上发展起来的。银行信用是一种更高层次的信用形式，成为现代信用的主体。 银行信用是银行或其他金融机构以货币形态向企业提供的信用。主要形式为银行贷款。;（二）银行信用的特点 1、主要以货币形态提供。 2、借贷双方是银行等金融机构（债权人）和各工商企业（债务人）。 3、银行信用是一种间接信用。 4、银行信用具有广泛性、有组织性＆集中性。 ;（三）银行信用的主要优点和局限性 1、优点：银行是信用能力更强的专业化信用机构 （1）信用规模和数量巨大； （2）信用范围不受限制； （3）受到国家宏观经济调控的管理和调节（信贷管理政策、货币政策等），降低了信用风险； （4）信用期限不受限制。 2、局限性 （1）成本相对更高，手续复杂，不如商业信用方便及时； （2）信用风险的集中不利于金融体系的稳定。（银行机构的内在脆弱性） ;三、股份信用（证券信用） （一）股份制和股份公司 股份制是一种联合生产和经营的产权组织形式，是现代公司的主要组织形式，是企业制度的创新。 资本来源广泛，积少成多，实现企业资本社会化，促使生产社会化。 “两权分离”（所有权和经营权）的科学管理模式。 独立运营、责任明晰的法人企业。;（二）股份信用 1、概念：是股份公司以发行股票的方式筹集资金所体现的一种信用形式。 2、股份信用的特殊性：体现所有权关系，而非债权债务关系，不是借贷行为。（争议：属不属于信用的范畴？） 3、意义：股份信用为企业提供了更广泛的融资渠道；还使企业摆脱了还本付息的束缚，大大降低了企业经营的财务风险。;四、国家信用 （一）概念及形式 国家信用的典型形式是发行政府债券，包括公债和国库券。 （二）现代国家信用的作用 与国家财政直接相关，用于政府各项支出及弥补财政收支差额。 是调节经济的重要手段，涉及财政政策和货币政策。;五、消费信用（个人信用） （一）概念 这种信用形式与商业信用或银行信用并无本质区别，只是债务人不同。债务人主要是购买耐用消费品（房屋、汽车等）的消费者。随着经济的发展，以一般消费品为对象的消费信用也越来越普遍。 ;（二）消费信用所采取的三种主要方式;*;胡小姐好不容易看中一套满意的二手房，自己的存款加亲友能够提供的借款刚好够首付，但她去银行申请贷款时意外出现了，胡小姐因个人信用不良被银行拒贷。原因很简单：她读大学期间申请了一大笔助学贷款，毕业后一直是父母亲帮着偿还贷款，但是因为疏忽大意没有及时还贷，致使她的个人信用报告出现了负面记录。胡小姐大呼郁闷，但也无计可施，好不容易看好的房子就这样失之交臂，而且她还不知道这个信用污点会不会给她以后的生活带来负面影响…… ;*;*;*;*;*;*;*;*;*