《企业关键财务指标设定》课件--华商管理资料.ppt

解读之二：关注周转率指标 业财融合：快速周转率背后截然不同的故事 ZARA：多品种的快时尚 ZARA： 1、设计快：其设计精髓是“时尚的模仿者”； 2、供应链条快：甚至为传版样，建设地下隧道； 3、销售快：ZARA认为库存是罪恶，想尽一切办法加快销售，减少库存，例如当季打折等方式促进销售，哪怕是对于某款销售的再火的产品也坚持绝不加量生产，坚持不断推出新品，这样的措施使得企业成品接近与零库存； 4、销售终端密集：ZARA很少在媒体做广告，但是ZARA却会不惜重金在一流地段开设门店，打造最好的品牌形象，造成强大的视觉冲击力，构造起了一张密集强大的销售门店网络。 5、 ZARA还从米兰、巴黎的时装秀中获得设计灵感，当某些时尚杂志还在预告当季潮流时，ZARA的橱窗已经将这些时尚潮流展示出来了。从产品设计到成品上架，ZARA这一过程最短只需要10天。 风险预警雷达图 底线思路：不知道风险在哪里不用有意识的去预测风险只要坚守底线底线之上，可以自由创新，与风险相伴 经营安全上的关键指标：资金平衡度 应用底线思维，应对经营风险； 有效应对风险，需设安全底线； 企业需遵循多种安全底线：法律、安全生产、道德伦理等 财务角度的安全底线：资金链不断 资金链是企业生死存亡的关键 资金安全方面的关键指标：资金平衡表 现金收入项目 未来一个月 未来三个月 未来六个月 现金支出项目 未来一个月 未来三个月 未来六个月 销售商品、提供劳务收到的现金购买商品、接受劳务支付的现金取得借款收到的现金支付给职工以及为职工支付的现金处置各类资产收回的现金净额支付的各项税费取得投资收益收到的现金购建各类资产支付的现金收回投资收到的现金对外投资支付的现金吸收投资收到的现金偿还债务支付的现金合 计合 计资金平衡表解读一：应始终保证收大于支 资金平衡表解读二：关注收支结构，抓重点特别是比重较大的收支项目保证关键收入项目稳定尽力压缩大额支出项目 现金收入项目 未来一个月 比例 现金支出项目 未来一个月 比例 销售商品、提供劳务收到的现金 1500 83% 购买商品、接受劳务支付的现金 1000 69% 取得借款收到的现金 300 17% 支付给职工以及为职工支付的现金 400 28% 处置各类资产收回的现金净额 0 0% 支付的各项税费 50 3% 取得投资收益收到的现金 0 0% 购建各类资产支付的现金 0 0% 收回投资收到的现金 0 0% 对外投资支付的现金 0 0% 吸收投资收到的现金 0 0% 偿还债务支付的现金 0 0% 合 计 1800 100% 合 计 1450 100% 资金平衡表解读三：敏感性分析分析主要项目变动带来的影响 现金收入项目 未来一个月 减少10% 减少20% 减少30% 现金支出项目 未来一个月 销售商品、提供劳务收到的现金 1500 1350 1200 1050 购买商品、接受劳务支付的现金 1000 取得借款收到的现金 300 300 300 300 支付给职工以及为职工支付的现金 400 处置各类资产收回的现金净额 0 0 0 0 支付的各项税费 50 取得投资收益收到的现金 0 0 0 0 购建各类资产支付的现金 0 收回投资收到的现金 0 0 0 0 对外投资支付的现金 0 吸收投资收到的现金 0 0 0 0 偿还债务支付的现金 0 合 计 1800 1650 1500 1350 合 计 1450上表中，经营的底线就是确保销售商品收到的现金不能比预测值下降30%，并且，可以根据收支项目的金额测算出，销售商品收到的现金金额项目不能少于1150万元（=1450-300） 资金平衡表解读四：对未来收支的规划 现金收入项目 未来一个月 未来三个月 未来六个月 现金支出项目 未来一个月 未来三个月 未来六个月 销售商品、提供劳务收到的现金 1500 4700 9200 购买商品、接受劳务支付的现金 1000 3100 6200 取得借款收到的现金 300 300 300 支付给职工以及为职工支付的现金 400 1300 2400 处置各类资产收回的现金净额 0 0 0 支付的各项税费 50 200 300 取得投资收益收到的现金 0 200 1000 购建各类资产支付的现金 0 0 500 收回投资收到的现金 0 0 0 对外投资支付的现金 0 0 0 吸收投资收到的现金 0 0 0 偿还债务支付的现金 0 1000 1000 合 计 1800 5200 10500 合 计 1450 5600 10400 关键（临界）值： 大额贷款到期前（提前三个月、一个月等） 主要现金收入项目下降达临界值 主要现金支出项目上升达临界值 重大外部环境条件变化 资金平衡表解读四：对关键（临界）值的预