2第二章资产负债表分析解析.pptVIP

（一）存货周转率-习题 1.某企业年末流动负债60万元，速动比率2.5，流动比率3.0，营业成本81万元，已知年初和年末的存货相同。求：存货周转率 2.某公司年末资产负债表简略形式如下表： 已知：流动比率=1.5；资产负债率=50%；存货周转次数=4.5次；营业成本=315000元；期末存货等于期初存货。 习题 资产 期末数 负债和所有者权益 期末数 货币资金 25000 应付账款 ? 应收账款净额 ？ 应交税费 25000 存货 ? 非流动负债 ? 固定资产净值 294000 实收资本 300000 未分配利润 ? 总计 432000 总计 ? （一）存货周转率计算-中关村 （一）案例-存货结构分析（中关村-2011半年报） （一）案例-存货结构分析（中关村2011半年报数据） 请对比“2011半年报摘要”上的存货数据 注意： 报表显示的存货=（附注）存货账面余额-跌价准备 word案例-存货分析 （二）应收账款周转率 （二）应收账款周转率和应收账款周转天数 1. 应收账款周转率 全年营业收入与平均应收账款之比 反映了年度内应收账款转为现金的平均次数。 2. 应收账款周转天数 也叫做应收账款回收期或平均收现期。反映的是企业销售产品平均回款时间的长短。 （二）应收账款周转率 3.公式 应收账款周转率=营业收入/应收账款平均余额 =营业收入÷【（期初应收账款+期末应收账款）/2】 应收账款周转天数=360（365）/应收账款周转率 （二）应收账款周转率 4.说明 一般来说，应收账款周转率高，说明公司的变现能力强，经营绩效良好，进货出货顺畅。 若高于同行业，则说明公司可以更有效的运用资金，减少了坏账，降低了经营风险。 报表分析-应收账款周转率计算(1) （二）应收账款周转率 请问：应收账款周转率提高，应收账款账周转天数变小，意味着企业收回应收账款的效率提高了吗？ word案例：应收账款分析 （二）案例-应收账款结构 word案例-中关村2011年半年报应收账款 问：为什么应收账款周转率无法完全体现企业应收账款的回款效率？ （二）应收账款周转率 （三）流动资产周转率 （三）流动资产周转率和流动资产周转天数 1. 流动资产周转率 营业收入与平均流动资产总额之比，反映了流动资产的周转速度，体现了企业流动资产的利用效率。 2. 流动资产周转天数 反映流动资产周转一次需要的时间。 （三）流动资产周转率 3.公式 流动资产周转率=营业收入÷平均流动资产总额 =营业收入÷【（期初流动资产总额+期末流动资产总额）/2】 流动资产周转天数=360（365）/流动资产周转率 （四）固定资产周转率 （四）固定资产周转率和固定资产周转天数 1. 固定资产周转率 营业收入与固定资产平均净值之比，反映固定资产的利用效率。 2. 固定资产周转天数 又称固定资产回收期。通俗的说，就是企业多久能销售出去相当于固定资产那么多的收入。 （四）固定资产周转率 3.公式 固定资产周转率=营业收入÷固定资产平均净值 =营业收入÷【（期初固定资产净值+期末固定资产净值）/2】 固定资产周转天数=360（365）/固定资产周转率 （五）总资产周转率 （五）总资产周转率和总资产周转天数 1. 总资产周转率 又称总资产周转次数，是营业收入与企业总资产之比，反映企业对全部资产的利用效率。 2. 总资产周转天数 通俗的说，就是企业多久能销售出相当于总资产那么多的收入。 （五）总资产周转率 3.公式 总资产周转率=营业收入/平均资产总额 =营业收入÷【（期初资产总额+期末资产总额）/2】 总资产周转天数=360（365）/总资产周转率 报表分析-总资产周转率计算(1) * 流动、速动比率计算-三爱富（1） 流动、速动比率计算-三爱富（2） 案例 2005年底，B公司向中国银行申请短期贷款，银行考察了该公司的流动比率和速动比率，如下表所示： 问:中国银行应该贷款给B公司吗？理由是什么？ 月份 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 流动比率 1.9 1.8 1.6 1.7 1.6 1.7 1.5 1.6 1.8 1.9 1.7 2.9 速动比率 1.1 0.9 0.9 0.8 0.7 0.8 0.8 0.7 0.6 0.8 0.7 1.6 案例 案例内容补充：银行经过仔细调查，发现B公司在申请贷款之前，刚从工商银行获得了一笔金额为200万的长期贷款。且公司并未将这笔贷款应用于任何生产或投资。 问：如果你是信贷员，你对这件事有何看法？ 请问，为什么B公司是申请200万的长期贷款，而不是短期贷款呢？ 三．长期偿债能力分析 （一）资产负债率 是企业负债总额与资产总额的比率，也称负债率。反映了资产总额中有多少是通过举债