CH12 上市公司信息披露.ppt

河南大学工商管理学院 第十二章 上市公司信息披露 学习要点 我国上市公司信息披露的监管体系 我国上市公司信息披露体系 分部报告 中期财务报告 §12.1 上市公司信息披露 我国上市公司信息披露管制体系 我国上市公司信息披露的主要内容 刘新仕著 证券市场会计信息供需研究 中国经济出版社，2007年7月 我国证券市场的发展 1981年恢复国库券发行； 1984年11月14日上海飞乐音响公司向社会发行第一张有纸化股票； 1986年9月26日，新中国第一家代理和转让股票的证券公司——中国工商银行上海信托投资公司静安证券业务部宣告营业，从此恢复了我国中断了30多年的证券交易业务。 1987年3月国务院发布了《关于加强股票债券管理的通知》，决定从1988年起在上海、深圳两地进行股份制和股票市场配套改革试点，并逐步形成了地方性的小规模证券市场； 1988年国债流通市场建立； 1990年12月19日上海证券交易所成立，1991年7月3日深圳证券交易所成立，这标志着我国场内证券交易市场正式形成； 1991年7月15日，上海证券交易所开始向社会公布上海股市8种股票的价格变动指数； 1991年8月28日，中国证券业协会在北京成立； 1991年10月31日，中国南方玻璃股份有限公司与深圳市物业发展（集团）股份有限公司向社会公众招股，这是中国股份制企业首次发行B股。 1993年6月29日，青岛啤酒股份有限公司在香港正式招股上市，成为中国内地首家在香港上市的国有企业。 1993年4月22日国务院颁布实施《股票发行与交易管理暂行条例》，同年7月7日国务院证券委员会发布《证券交易所管理暂行办法》，同年8月15日中国证监会发布了《禁止证券欺诈行为暂行办法》和《公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则》（后经过多次修订），形成了初步的证券发行、交易规范体系，并在政府的大力推动下，使得上海、深圳证券交易所迅速发展成为全国性的证券市场。 1993年10月25日，上海证券交易所向社会公众开放国债期货交易。 1995年7月11日，中国证监会正式加入证券委员会国际组织（IOSCO）。 1996年6月24日，上交所拟选择市场最具代表性的30家上市公司作为样本，编制“上证30指数”，并在7月1日正式推出。 1997年8月15日，国务院作出决定，将沪、深证交所划归中国证监会直接管理。 1998年4月22日，深沪两市的交易所开始针对财务状况异常的上市公司实行“特别处理（ST）”制度。 1998年12月29日，《中华人民共和国证券法》获得第九届全国人民代表大会常务委员会第六次会议通过，从1999年7月1日起开始实施（2005年10月修订），它标志着我国证券市场的法律建设走向了一个新的阶段，为证券市场的健康发展提供了强有力的保障。 中国证监监督管理委员会(CSRC) 1992年10月，国务院证券委员会和中国证券监督管理委员会成立 1995年3月，国务院批准《中国证券监督管理委员会机构编制方案》，确定中国证监会为证券委的监管执行机构，依法对证券期货市场进行监管。 1998年4月，证券委与中国证监会合并 1998年9月，国务院批准《中国证券监督管理委员会职能配置、内设机构和人员编制规定》 中国证监会组织结构 我国上市公司信息披露管制体系 公司法、证券法 企业财务会计报告条例 企业会计准则 公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则 公开发行证券公司信息披露编制规则 公开发行证券的公司信息披露规范回答 公开发行证券公司信息披露个案意见与案例分析 证监会其他相关文件 美国上市公司信息披露管制体系 1933年证券法：针对证券初次发行而制订 1934年证券交易法：针对证券发行后在证券交易所或场外交易市场继续流通而制订。 S—X 规则（财务信息）、S—K规则（非财务信息） 会计系列公告（1982年后改为财务报告文件） 会计与审计实施文件 专业会计通告 美国上市公司信息披露的法规体系 证券交易委员会（SEC） （securities?and?exchange?commission） 美国联邦政府根据1934年《证券交易法》成立。 SEC由5名委员组成，其中一名担任主席，委员由国会建议，总统任免，任期5年，但来自于同一政党的委员不得超过3名。 SEC被授权对证券上市交易的公司和证券公开发行的非上市公司（通称公众公司）实施管制。 SEC在制订会计准则方面拥有法律赋予的最高权威，具有准司法权和执法权，集法律解释、行政执法、司法于一身。 SEC将会计准则的制定权转授予民间的会计职业界，但保留监督和最终修订权。 SEC发布有关财务会计和报告方面的公告和意见书，如：S—X规则、《会计系列文告》等 1、会计程序委员会CAP（1936-1958） 2、