中央银行学第6章支付清算-精品.pptVIP

* 图3 跨国清算程序? 汇款人甲 往来银行A 代理银行B 银行B 中央银行 银行C 汇入银行C 受付人乙 7到帐通知 3支付指令 2委托请求 （通过SWIFT等） 4借记汇出行帐户 5贷记汇入行帐户 6支付通知 1支付通知 * 三、支付（清算）系统的种类 按所有者/运行者划分 按支付系统的服务对象及单笔业务支付金额划分 按支付系统服务的地区范围划分 由中央银行所有并运行 由私营清算机构所有并运行 商业银行等金融机构所有并运行的系统内支付系统 大额支付系统 境内支付系统 国际性支付系统 小额支付系统（零售支付系统） * 央行的支付清算系统 自动交换中心ACH (Automatic Clearing House) 是美国处理银行付款的主要系统。 Fedwire ★按经营主体分类 * 私营支付清算系统 银行业金融机构支付清算系统 * ★按支付清算金额分类 大额支付系统 HVPS (high value payment system ) 小额支付系统 也称零售支付系统 在我国，小额主要是5万元以下人民币（含5万）的清算，支付指令实行定时批量发送，净额清算资金。小额支付系统处理的支付业务一经轧差即具有支付最终性，不可撤销。实行7天×24小时连续不间断运行。 我国大额支付系统按国家法定工作日运行，每日8:30至17:00为日间业务处理时间。 * 大额支付系统 实时全额、连续、无透支清算方式 瑞士同业清算体系 实时全额、连续、有透支清算方式 Fedwire 定时、净（差）额清算方式 日本银行金融同业网络系统 私营多方差额清算方式 清算所同业支付系统 * 小额支付系统 与社会经济和消费活动密切相关，支付业务相对分散 服务对象数目众多，支付处理业务量大，但每笔交易金额较小 支付清算工具种类众多，具有较强的支付处理能力 一般由各国金融机构、清算服务中心经营 * ★按支付清算体系区域分类 境内支付清算系统 境外支付清算系统 第三节 中央银行支付清算系统的风险管理 一、支付系统风险表现 二、中央银行对支付系统风险的管理措施 * 1. 信用风险 信用风险是支付过程中因一方无法履行债务带来的风险。该风险意味着一方无法履行债务带来的损失要由参加支付的各方进行承担。一般地，信用风险的发生源于支付过程的一方陷入清偿力危机，即资不抵债。 信用风险的产生，主要原因是交易双方经济合同的达成与资金的转移不是同时进行，在支付命令发送后与资金转移实际发生的过程中，一方可能因种种原因陷入清偿力危机，导致在资金实际交割时无法履约。 * 2. 流动性风险 流动性风险是在支付过程中一方无法如期履行合同的风险。 流动性风险与信用风险的区别在于违约方不一定是清偿力发生危机，而仅仅是在合同规定的时间无法如期如数履行债务，但如果给予其足够的时间，该方可以通过变卖资产筹措相应资金满足清算的要求。 * 3. 系统风险 系统风险指支付过程中一方无法履行债务合同造成其他各方陷入无法履约的困境。 系统风险是支付系统构造中各国货币当局最为关注的问题，由于支付系统的运转直接支撑着一国金融市场的运作以及经济活动的进行，支付系统的中断必然造成整个金融市场秩序紊乱、经济活动停顿，使整个国家经济陷入危机。 大额支付系统的风险控制对防止系统风险至关重要。 * 4. 法律风险 法律风险指由于缺乏支付法或法律的不完善，造成支付各方的权利与责任的不确定性，从而妨碍支付系统功能的正常发挥。 无论是支付服务的提供者还是使用者，都希望将支付过程中产生的风险或损失转移到另一方，因此，支付系统的运行依赖于一定的法律根据。 * 5. 其他风险 违规风险指人为的非法活动，如假冒、伪造、盗窃活动对支付系统带来的风险。 操作风险指由于现代支付系统运用的电子数据处理设备及通讯系统出现技术性故障而使整个支付系统运行陷入瘫痪，是一种潜在风险。 二、中央银行对支付系统风险控制的主要措施 ★1、净额清算系统的风险管理措施 严格限制支付体系会员银行的资格 设置当日最高限额 建立资金与损失共担的风险管理协议 * 2、全额清算系统的风险管理措施 支付系统不提供额外流动资金 提供有限透支 提供诸如当日卖出与回购便利等流动性管理机制 * 3、完善支付清算系统的法律与技术环境 在法律框架下监督银行业支付清算活动 发展RTGS支付系统 加强支付清算体系现代化建设 第六章 中央银行的支付清算服务 中央银行的支付结算服务 中央银行支付清算体系的含义、构成与作用 中央银行的支付清算运作 中央银行支付清算体系与货币政策操作 中央银行支付清算系统的风险管理 中央银行支付清算体系的含义 中央银行与支付清算系统的构成 支付清算系统的作用 支付清算对短期利率形成机制的影响 支付系统对货币供应模式的影响 支付系统风险