理财规划excel的运用.pptVIP

简 历 王婷 CFP持证人 对外经济贸易大学 经济学硕士 北京金融培训中心 教研部综合案例组、项目研发 曾在国内最早的第三方理财公司展恒理财担任高级理财顾问。wangting@bfec.cn 大纲 EXCEL使用 EXCEL常用函数 用EXCEL做理财规划 理财规划运用的主要工具 工具 优点 缺点 复利与年金表 简单 不精确 财务计算器 精确 需要熟悉 EXCEL表 连结运算 省略过程 不易解释 套装理财规划软件 综合考虑 内容缺乏弹性 EXCEL常用财务函数 —PV与FV PV 现值函数 PV（R，N，PMT，FV，0/1） R为折现率 N为期数 PMT为年金 FV为终值 0代表期末年金 1代表期初年金 FV 终值函数 FV（R，N，PMT，PV，0/1） R为投资报酬率 N为期数 PMT为年金 PV为现值 0代表期末年金 1代表期初年金 EXCEL常用财务函数 —PMT与PPMT PMT年金函数 PMT（R，N，PV， FV，0/1） R为折现率或贷款利率 N为期数 PV为现值 FV为终值 0代表期末年金 1代表期初年金 PPMT本利平均摊还本金函 数（计算某期的本金偿还额） PPMT（R，PER，N，PV，FV，0/1） R为折现率或贷款利率 PER为第几期 N为期数 PV为期初贷款总额 FV为期末贷款余额 0代表期末年金 1代表期初年金 EXCEL常用财务函数 —IPMT与ISPMT IPMT本利平均摊还利息函 数（计算某期支付的利息额） IPMT（R，PER，N， PV，FV，0/1） R为折现率或贷款利率 PER为第几期 N为期数 PV为期初贷款总额 FV为期末贷款余额 0代表期末年金 1代表期初年金 ISPMT本金平均摊还利息 函数（计算某期支付的利 息额） ISPMT（R，PER-1， N，PV） R为折现率或贷款利率 PER为第几期 N为总期数 PV为期初贷款总额 EXCEL常用财务函数 —NPER与RATE EXCEL常用财务函数 —IRR与NPV 内部回报率(IRR)：它是指使净现值等于0的贴现率，是收支平衡时的报酬率。  对于一个投资项目，如果IRRr，表明该项目财务上具备可行性；相反地，如果IRRr，表明该项目财务上不具备可行性。其中r表示融资成本。 IRR与NPV财务函数说明 IRR内部报酬率的计算 NPV净现值的计算 长期生涯模拟表 — 计算内部报酬率 内部报酬率电子表格 用EXCEL做生涯仿真 期初现金流量=当前可配置资产CF0 可配置资产=流动性资产+金融资产-紧急预备金-消费性负债 金融资产=定期存款+外币存款+教育储蓄存款+债券+债券型基金+股票+股票型基金 按年估算每个理财目标的现金流量 当年净现金流＝每年税后收入－每年生活支出－当年理财目标支出－当年负债本利摊还 税后收入：包括工作收入、实业投资收入、房租收入、住房公积金、社保养老金收入，不包括金融投资收益和资本利得 生活支出：注意教育支出、赡养父母支出与目标冲突 当年负债：包括除消费性负债以外的所有负债的还款现金流 EXCEL常用函数 －IF函数 IF(A,B,C)：若A成立，输出B，若A不成立， 输出C。 IF(A=60,100000,30000)A为年龄，60岁退休，退休前工作收入为10万元，退休后养老金收入为3万元。 IF函数可以多层次，最多16层，如未来20年收入成长率g从10%起每5年降低1%，表示为：IF( n=5,10%