现金流量表CashFlowStatement三.PPTVIP

財務管理 　1041 認識財務三表 摘錄自經理人雜誌、 及《財報就像一本故事書》 財務三表 財務三表是指「損益表」、「資產負債表」與「現金流量表」。 徹底讀懂這3張財務報表，就能以經營者的眼光，完整掌握企業經營的現況與未來。例如： 分析「損益表」，經理人能了解該如何評估績效、控管成本與擬定未來的目標（預算） 看出公司是不是賺錢。 分析「資產負債表」則可協助經理人釐清企業的財產與借貸 看出公司的實力是否雄厚。 分析「現金流量表」則可協助經理人掌握企業資金的增減。 看出公司的經營者是不是對未 來加以投資，求新求變。 一、損益表 Income Statement 這是經理人最關心的報表，可以看出一段時間內公司賺了多少錢? 這張表衡量企業是否賺錢。 損益＝ 收入 — 成本費用 收入：公司在一段時間內，從販賣商品或提供服務所賺取的收入。 成本與費用：包括營業成本和營業費用。 1.營業成本是企業用於生產商品的原料成本。 又稱為直接成本。 2.營業費用是企業在銷售或提供服務的過程中產 生的費用。又稱間接成本。 損益：收入減去成本的剩餘。 一、損益表 Income Statement 利息收入、投資收益，若過高，表示本業不佳或製造賺錢假象。 損益表怎麼看？ 一般說來投資者最關心的就是本期稅後淨利。 如果結果是正數，就代表這家公司在這段期間內是賺錢的；如果是負的，就代表是賠錢的。 如果是是上市公司，還會列出每股盈餘，每股盈餘＝本期淨利÷發行股數，數字越高也就表示股東能賺到越多錢，正可以清楚的了解這家公司的營運狀況。 二、資產負債表 Balance Sheet 某個時間點上公司有多少財產和負債，在資產負債表中，每一樁交易都要讓這個等式保持平衡。 資產＝負債+股東權益 資產：代表公司的可用資源，包括現金、有形資產（存貨、工廠 設備）和無形資產（專利權、商譽等等）。 負債：公司的義務，因為過去的交易或事件，未來必須移轉資產 或者為其他人提供服務。 股東權益：將資產扣除負債後剩下來的利益。股東權益的金額越 高，公司當然也就越有價值。包括： 1.實收資本：公司從出售股份當中獲得的資金。 2.保留盈餘：公司從過去經營累積下來的利潤中，扣 除分配給股東的股利後，保留再投資於公司的餘額。 二、資產負債表 Balance Sheet 流動資產與非流動資產 1.流動資產(Current Asset)乃流動性、變現力極強的資產，指企業預期於1年或其正常營業週期中實現該資產，或意圖將其出售或消耗，主要係以交易目的而持有之資產。 2.凡流動資產以外，具長期性質之有形、無形資產及金融資產，皆屬非流動資產(Non-current Assets) ，列於流動資產之下。 二、資產負債表 Balance Sheet 二、資產負債表 Balance Sheet 流動負債與非流動負債 流動負債(Current Liabilities)係指企業預期於1年或其正常營業週期中（以較長者為準）需以流動資產償還的債務，如短期借款、應付短期票券、應付票據、應付帳款、其他應付款、當期所得稅負債等。 非流動負債(Non-current Liabilities)係指非屬流動負債之其他負債，列於流動負債之下，一般包括應付公司債、長期借款、遞延所得稅負債及其他非流動負債等。 二、資產負債表 Balance Sheet  股東權益 包括股本、資本公積、保留盈餘（或累積虧損）、其他權益與庫藏股票等 三、現金流量表 Cash Flow Statement 可看出一段時間內公司現金增減的原因。 記錄資產負債表中，企業現金的流入和流出，如何因為營運活動、投資活動以及融資活動而變化。 自由現金流量 ＝ 營運資金 — 資本支出 自由現金流量（FCF，Free Cash Flow）的值表示從營運活動中產生的資金足以應付投資活動。 三、現金流量表 Cash Flow Statement 三、現金流量表 Cash Flow Statement 三、現金流量表 Cash Flow Statement 現金運作的時間長短會影響公司資金操作的成本，因此我們從現金流量表中可以得知公司對於他的作戰資源分配的良宥。 所謂現金的概念，舉凡公司零用金，活期存款，定期存款等，我們都把它視為現金，而商業本票，國