营运资金管理-帮考网.PDF

第七章 营运资金管理 考情分析 本章是重点章 ，内容较多 ，但难度不大 ，属于考试中必须得分的知识。客观题的主要考点是营 运资金管理的主要内容、现金管理和流动负债管理 ，主观题的主要考点是应收账款决策和最优存货 量的确定。 从历年考试情况来看 ，本章主要是以客观题和计算分析题考核。预计 2017 年考分在 12分左右。 第一节 营运资金管理的主要内容 一、营运资金的概念和特点 营运资金 ＝流动资产 －流动负债 营 运 资 金概念 【提示】营运资金有广义和狭义之分 ，广义的营运资金概念是指一个企业流动资 产的总额 ；狭义的营运资金概念是指流动资产减去流动负债后的余额。这里指的 是狭义的营运资金概念。 按照占用形态不同 现金、交易性金融资产、应收及预付款项和存货等 生产领域中的流动资产 按照在生产过程中所处的环节 流通领域中的流动资产 不同 流 动 资 其他领域的流动资产 产分类 经营性流动资产 （存货等 ） 按照功能不同 金融性流动资产 （股票、债券等 ） 应付金额确定的流动负债 （短期银行借款 ） 按照应付金额是否确定 应付金额不确定的流动负债 （应交税费 ） 流 动 负 自然性流动负债 （应付账款 ） 按照流动负债形成情况 债分类 人为性流动负债 （短期银行借款 ） 有息流动负债 （短期银行借款 ） 按照是否支付利息 无息流动负债 （应付账款 ） 1.来源具有灵活多样性 营 运 资通常有短期借款、商业信用等多种融资方式。 金特点 2.数量具有波动性 销售变化→流动资产变化→流动负债变化 考试改变命运，帮考助您成功 1 第 页 3.周转具有短期性 通常会在 1年或一个营业周期内收回。 4.实物形态具有变动性和易变现性 一般按照现金、材料、在产品、产成品、应收账款、现金的顺序转化。 二、营运资金的管理原则 1.保证合理的资 营运资金的管理必须把满足正常合理的资金需求作为首要任务。 金需求 2.提高资金使用 加速资金周转是提高资金使用效率的主要手段之一。 效率 3.节约资金使用要在保证生产经营需要的前提下 ，遵守勤俭节约的原则 ，尽力降低资金 成本 使用成本。 合理安排流动资产和流动负债的比例关系 ，保持流动资产结构与流动负 4.保持足够的短 债结构的适配性 ，保证企业有足够的短期偿债能力是营运资金管理的重 期偿债能力 要原则之一。 三、营运资金管理策略 （一 ）流动资产投资策略 1.流动资产投资策略的类型 注意一个比率 ：流动资产与销售收入比率。 【提示】这里