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* * 浙江森马服饰股份有限公司首次公开发行并上市项目介绍 股票代码：002563 上市日期：2011年3月11日 募集资金：46.9亿元 保荐人（主承销商）：中国银河证券股份有限公司 第一部分 项目情况简介 第3页 第二部分 成功经验总结 第7页 主要内容 基本概况 股权及业务架构 主营业务概况 发行募投方案 国内最成功的多品牌服饰运营商 充分利用同一控制下重组合并政策 挖掘最佳投资亮点 使命：专注服饰 聚焦客户 共创国际领先的多品牌服饰集团 公司的愿景 与使命 愿景：把森马打造成为中国第一和世界前列的多品牌服饰集团 1996年 2002年 森马品牌诞生 巴拉巴拉品牌诞生 2007年 股份公司成立 2008年 完成资产重组，实现多品牌服饰业务的整合 2009年 确定未来五年发展战略 公司营业收入突破60亿元，净利润达10亿元 2010年 2011年 登陆资本市场 未来… 项目情况简介——基本概况 发展概况 主要业务与品牌 消费群体：16-25岁的青少年学生群体以及刚踏入社会的年轻群体 产品及品牌定位：年轻、时尚、活力、高性价比的大众休闲服饰 消费群体： 3-12岁的中产阶级及小康家庭的童装消费群体 产品及品牌定位：多样、多款、时尚、高性价比的专业儿童服饰 项目情况简介——股权及业务架构 公司概况 浙江森马服饰股份有限公司 森马集团 森马投资 戴智约 邱 坚强 邱艳芳 邱光和 周平凡 8 . 96 % 15 % 40 % 15 % 15 % 15 % 4 . 78 % 0 . 60 % 2 . 69 % 2 . 69 % 7 . 16 % 62 . 69 % A 股社会 公众股东 10 . 45 % 森马品牌休闲服饰业务 巴拉巴拉品牌儿童服饰业务 项 目 2010年度 2009年度 2008年度 金额 （万元） 占比 同比 增长 金额 （万元） 占比 同比 增长 金额 （万元） 占比 休闲服饰 467,742.14 76.12% 46.39% 319,523.88 77.00% 16.87% 273,410.31 83.30% 儿童服饰 146,773.41 23.88% 53.80% 95,429.72 23.00% 74.12% 54,805.31 16.70% 合 计 614,515.55 100% 48.09% 414,953.60 100% 26.43% 328,215.62 100% 公司森马与巴拉两大品牌市场广阔、需求旺盛，随着公司品牌知名度不断提升，产品种类不断扩大及营销网络持续拓展，公司近三年主营业务收入保持较高的增长速度： 项目情况简介——主营业务概况 主营业务构成 项目情况简介——发行募投方案 深圳证券交易所 采用网下向询价对象配售与网上向社会公众投资者定价发行相结合方式 网下配售数量及比例 ：1,400万股，占本次发行量的20% 网上发行数量及比例 ：5,600万股，占本次发行量的80% 7,000万股，发行后总股本为67,000万股 中国银河证券股份有限公司 发行规模 发行方式及 配售比例 上市交易所 保荐人及主承销商 募集资金用途 营销网络建设项目：总投资约26.76亿元，拟使用募集资金18亿元 信息化建设项目：总投资约2.56亿元，拟使用募集资金2.56亿元 项目成功经验——国内最成功的多品牌运营商 截至2010年12月31日，森马品牌在全国各地的销售网点为4,007家，其中加盟店铺3,862家，直营店铺145家。 截至2010年12月31日，巴拉巴拉品牌在全国的销售网点达到2,676家，其中加盟店铺2,551家，直营店铺125家。 森马品牌 巴拉巴拉品牌 截止2010年12月31日，森马服饰销售网点共计4683家，分布于除港、澳、台以外的国内所有省、直辖市、自治区。 项目成功经验——充分利用同一控制下重组合并政策 证监会于2008年5月19日公告了《首次公开发行股票并上市管理办法第十二条“发行人最近3年内主营业务没有发生重大变化”的适用意见———证券期货法律适用意见[2008]第3号》，对于企业集团实施同一公司控制权下的重组合并，监管层认为有利于主营业务整体上市、降低管理成本、发挥业务协同优势、提高企业规模经济效应，从而提高拟上市公司质量，所以政策层面也给予了相当程度的鼓励和支持： 1、重组业务认定：相同、类似行业或同一产业链的上下游 2、运行时间把关：考查被重组方资产总额、营业收入、利润总额占重组方相应比例 如果该比例大于或等于100%，重组后运行满一个会计年度即可申报； 如果该比例大于或等于50%、小于100%，被重组方纳入尽调范围，重组后运行满当期（季月）即可申报； 如果该比例