怎样有效盘活客户存量基金资产.ppt

德圣基金研究中心－－中国基金组合投资（FOF）领导者 第一页 * 从两个角度解读该部分内容，一是从客户的角度，通过组合的动态调整，提高了投资效率；一是从客户经理的角度，通过组合动态调整，提高了销售业绩和销售的持续性； 德圣基金研究中心－－中国基金组合投资（FOF）领导者 第一页 * 强调资产盘活为银行渠道带来的现实收益和好处，除老资产盘活带来的收入外，更能协助提高基金的首发； * * “激活休眠鱼”  －－为客户出具针对性的组合调整方案 避免集中少数基金：对选基金要求高，选择到好基金的概率较小 避免撒网式分散组合：基金质量参差不齐，投资效率低下 个人投资者根据资金量的大小，4-8只基金较合适 适度积极的投资理念（对客户基金组合保持季度审视，动态调整）； 判断当前市场环境，确定基金投资策略 基金投资最重要的是把握大方向，而不是短期波动 “激活休眠鱼”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是银行的一个客户 案例：德圣基金研究中心精选基金组合 适度积极的投资理念： 根据市场环境变化，适当调整基金品种，在特殊情况下（如市场突变或基金团队发生重大变化），不定期调整基金组合。 动态管理基金投资组合（季度审视，必要时调整） 每季度审视组合构成，年度换手100％－150％之间，平均每季可能调整组合资产的25％－30％左右； 有效的动态管理将大大提高基金投资的有效性 * “激活休眠鱼”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是银行的一个客户 德圣基金研究中心三次基金组合动态调整 【2010年4月组合调整】 基金代码 基金名称 基金公司 基金类型 操作 配置比例 485107 工银信用添利A 工银瑞信基金 债券型 调入 25% 070010 嘉实主题精选 嘉实基金 偏股混合 调入 10% 202011 南方价值优选 南方基金 股票型 保留 20% 090007 大成策略回报 大成基金 股票型 保留 10% 233006 大摩领先 摩根华鑫基金 股票型 保留 15% 630002 华商盛世股票 华商基金 股票型 保留 20% 519089 新华优选成长 新华基金 股票型 调出 -- 340007 兴业社会责任 兴业全球基金 股票型 调出 -- * “激活休眠鱼”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是银行的一个客户 【2010年7月组合调整】 基金代码 基金名称 基金公司 基金类型 操作 配置比例 020001 国泰金鹰增长 国泰基金 股票型 调入 25% 202011 南方价值优选 南方基金 股票型 保留 20% 090007 大成策略回报 大成基金 股票型 增加配置 20% 630002 华商盛世股票 华商基金 股票型 保留 20% 485107 工银信用添利A 工银瑞信基金 债券型 减少配置 15% 070010 嘉实主题精选 嘉实基金 偏股混合 调出 -- “激活休眠鱼”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是银行的一个客户 【2010年10月组合调整】 基金代码 基金名称 基金公司 基金类型 操作 配置比例 163302 大摩资源 摩根史丹利华鑫 偏股型 调入 20% 470009 汇添富活力 汇添富基金 股票型 调入 20％ 202011 南方价值优选 南方基金 股票型 保留 20% 090007 大成策略回报 大成基金 股票型 增加配置 20% 630002 华商盛世股票 华商基金 股票型 保留 20% 485107 工银信用添利A 工银瑞信基金 债券型 调出 -- 020001 国泰金鹰增长 国泰基金 股票型 调出 -- 德圣精选基金组合业绩概览 * 起始日期 截至日期 组合收益 基准收益 上证指数 超额收益 2007-1-4 2010-12-31 361.23% 114.63% 3.4% 357.83% 2007-10-16 （上证指数6124点） 2010-12-31 （上证指数2808.08点） 53.57% 7.82% -53.48% 107.05% 2008-1-2 （上证指数5272点） 2010-12-31 （上证指数2808.08点） 57.04% 11.86% -47.22% 104.26% 2009-1-5 2010-12-31 93.59% 54.22% 44.96% 48.63% 2010-1-4 2010-12-31 13.34% -0.57% -14.45% 27.78% 德圣精选基金组合业绩概览 起始日期 截至日期 组合收益 基准收益 上证指数 超额收益 2007-1-4 2010-12-31 361.23% 114.63% 3.4% 357.83%