PFI项目及其在我国应用环境分析.docVIP

PFI项目及其在我国应用环境分析内容提要 本文在研究PFI项目内涵及特点的基础上，分析了PFI项目的优势所在；然后，从融资体制、民营经济实力、法律政策环境和相关理论四个方面的分析了PFI项目在我国的应用环境，从而论证了PFI项目在我国推行的可行性。 关键词价值管理 PFI VFM PFI（Private Finance Initiative）项目既能激励私营部门为社会提供低成本高质量的公共产品，又有助于政府解决工程管理的低效率和政府资金的短缺的两大问题，因此它是最近几年在国外发展得很快的一种民资介入公共投资的模式。本文主要对PFI项目特征及其应用环境进行了分析。 一、PFI项目的发展概况 （一）PFI的发展历程 PFI产生于英国。在20世纪80年代，英国经济长期低迷，财政困难深化，公共服务的质量显著低下，在此背景下英国私人资本开始逐步进入传统政府垄断的公共项目领域。1989年英国首相Major在财政会议上宣布，政府将继续鼓励私有资金融入政府公共项目建设，并将保证进一步为引入私有资金进行公共项目建设提供更有利的外部条件和更优惠的政策保障。1992年11月，英国大臣Norman Lamont提出PFI概念，这是在形式上和内容上对私有资金进入公共项目建设的进一步规范化。1997年5月，英国工党当政，布莱尔政府继续推行这项由保守党出台的PFI政策，并将PFI政策制度化、程序标准化。 PFI在其发源地英国运用得最多也最为成功，在芬兰、瑞典、葡萄牙等国也得到了很好的发展。日本对PFI也很重视，于1999年7月在国会上通过了《PFI推进法》，在亚洲率先以法律的形式肯定了PFI模式。从英国和日本两国来看，PFI主要用于基础设施领域如公路、桥梁，社会福利领域如学校、医院，环境保护领域如公园等，具体内容见表1。适于采用PFI的领域主要有:能源、化工、林业、房地产、监狱、医院、水处理、铁路、交通等。目前，PFI项目在我国主要处于理论探讨阶段，实际应用的项目还很少。 （二）PFI的含义及特征 不同的学者对PFI的定义存在不同的解释，其中英国学者的代表性观点有： 1.PFI是一种将私有资金和技术融入以往由公共部门负责提供的项目的方式，这些项目包括学校、医院、道路、水利设施等，在PFI项目中，私有部门通常会拥有项目的经营权，公共部门则在规则制定等过程中扮演重要的角色。 2.PFI就是利用私有资金来开发公共项目，并使公共设施的提供者承担项目整个生命周期成本以及运行阶段的责任与风险。 3.PFI是一种机制，在这种机制中，私有机构能够把他们的先进的管理方法、融资模式以及创新的技术应用于公共设施的建设中，公共部门也能够保证获得更高的资金使用效率。 我国学者丁士昭认为PFI是利用私有资金的总概念、总模式，它涵盖了BOT、TOT、ABS、DBFO等模式。 结合PFI的特点和运行程序，本文认为PFI是私人机构的资金参与公共项目建设与运营的一种公共项目产出方式，在此种模式下政府部门的职能仅限于对公共项目的建设规划和PFI项目的确定，并不具体管理和运营工程项目，公共项目的设计、投资、建设和运营工作由私人部门组成的特别目的公司SPC（special purpose company ）进行；政府通过最终购买私人部门提供的服务来实现政府公共产品产出的资源配置最优化以及效率和产出的最大化。 PFI的基本运作原理如图1所示。PFI是PPP（public-private partnership）的形式之一，在理论上也是一种采购和合同的形式，其特征有： （1）公共部门和私人部门长期的契约关系 （2）经营者提供固定资产（capital asset）和设施管理 （3）一个单一的整笔支付 （4）经营者提供DBFO(Design Build Finance Operate） （5）合理的风险分担 （6）税收而不是资产（在资产负债表中） （7）通过信用进行主要控制 传统的公共项目开发方式和PFI存在比较大的差别（见表2）。 二、PFI项目的先进性分析 2002年，英国的NAO（national audit office ）对PFI项目的一次公众调查中，81%的公共部门的项目经理认为他们的项目实现了资金价值（VFM）。只有4%的项目经理认为他们的项目没有很好的实现资金价值，还有15% 认为刚刚实现。英国HM Treasury (2003) 的一份颇具影响力的报告指出，公共部门在传统运营模式中，70%的项目延期交付，而且73%的项目超出预算成本，而88%PFI项目按时或者是提前移交，并且控制在成本范围内。 从以上几组调研数据可以看出，PFI有很好