2010年台厂手机代工机會分析.doc

2010年台廠手機代工機會分析2009-11-04電子時報 ITIS計畫分析師 黃建智一、 關鍵議題說明 根據DIGITIMES調查數據，2009年台廠手機出貨量跌至過去幾年新低，為6,304萬支，較2008年衰退41%，其中，最大影響在於代工業務的下滑速度，遠超過原先預期。展望2010年，在主要釋單客戶營運重點調整、二線客戶訂單遭競爭者分食、以及新增代工訂單成長有限情況下，即使台廠自有品牌於2010年可望有所表現，台廠代工業務仍難敵客戶減單效應，預測出貨情況將持續低迷。 不過，雖然2010年台廠代工業務持續於低檔盤旋，但在出貨產品組成與客戶組合可望有所變化，包括智慧型手機比重增加以及客戶擴及非前5大手機品牌業者，這些變化將對台廠手機產業未來幾年發展產生重要影響。 圖一 2010年台廠代工訂單展望分析 依客戶/訂單類型 二、 議題深度分析 1. 前5大手機品牌業者訂單展望分析 在前5大手機品牌業者中，過去幾年主要釋單者為摩托羅拉 Motorola 與索尼愛立信 Sony Ericsson ，樂金 LG 與諾基亞 Nokia 的代工訂單變化較大，三星則尚未釋出ODM Original Design Manufacture 訂單，觀察2010年5家業者動向，主要釋單業者變化有限。 摩托羅拉手機部門自2007年第1季起開始虧損以來，至2009年第3季已連續11季，不過虧損幅度已有縮減。2008年手機部門新負責人Sanjay Jha上任後，即宣示全力調整產品線，智慧型手機方面重押Android平台，而在功能手機 Feature Phone 方面則大幅減少所推機種。2009年中，摩托羅拉功能手機ODM業務負責人轉由來自大陸TCL的劉飛負責，並提出有意採用聯發科晶片解決方案進行產品開發，對2010年台廠發展影響不小。 目前摩托羅拉功能手機ODM委外主要與華寶合作，摩托羅拉有意引入山寨機盛行的聯發科晶片，大陸手機設計業者或代工業者將成為台廠最大競爭對手，台廠唯一較佔優勢之處，將是生產效率與品質穩定性。 即使2010年摩托羅拉功能手機未轉單至大陸業者，台廠承接來自摩托羅拉訂單仍有下滑可能，主因在於摩托羅拉重押Android平台，2010年預計推出10款以上新機種，且不限於高階機種，甚至有意推出低價入門機種，反觀功能手機則未見新機計畫。不過，由於摩托羅拉歷經縮編後，本身資源相當吃緊，再加上台廠轉進Android平台相當積極，2010年可望看到台廠接獲來自摩托羅拉Android機種的訂單。 至於台廠另1家主要釋單業者索尼愛立信，則從2008年第2季開始連續6季出現虧損，其全球市佔則從8%高峰跌至目前4%左右。2010年索尼愛立信經營階層首要任務必須設法整頓其過於龐雜的產品線，低階入門機種雖仍需高度仰賴台廠，不過，假如索尼愛立信公司整體營運未能回神，各產品線推動力道亦將隨之轉弱，因此對台廠接獲訂單情況造成負面影響。 索尼愛立信過去幾季虧損主要在於高階機種競爭力轉弱，其支持的作業平台目前涵蓋Symbian、Windows Mobile與Android。以索尼愛立信目前縮減資源情況來看，如何選擇為其2010年重點。其中，Windows Mobile與Android皆為台廠較具優勢平台，而Symbian平台中索尼愛立信擅長的UIQ版本則已消失，假如索尼愛立信有意重振其高階機種雄風，藉助台廠之力將是其最佳選擇。 樂金過去委台訂單量不多、亦較缺穩定性。不過，由於自2007年起委由華冠代工、採用聯發科晶片的手機，讓樂金於新興市場佔有率有所增長後，此類機種訂單逐漸擴大，預估2009年可達800萬支規模，展望2010年，由於樂金手機部門整體營運尚佳，且高層宣示將持續投入新興市場的經營，預期樂金此部分訂單至少仍將維持與2009年相同規模。 諾基亞委外ODM訂單向來以CDMA機種為主，其他規格機種通常只在其本身無法供應時始採外包方式。綜觀2010年諾基亞產品發展動向，除將Symbian列為中低階平台選擇之一外，高階旗艦機種轉以Maemo平台為主力義為策略重點之一。以目前諾基亞產品開發資源與生產效率來看，這些機種尚無外包需求，因此對台廠而言，2010年來自諾基亞的訂單仍將以CDMA機種為主。 2. 非前5大手機品牌業者訂單展望分析 非前5大手機品牌業者代工訂單曾在2008年扮演台廠出貨量的支撐角色，主要釋單者包括大陸華為以及泰國區域品牌業者i-mobile。受到大陸代工業者低價競爭影響，2009年台廠來自非前5大手機品牌業者訂單大幅下滑。 這種源自山寨模式的效率及成本優勢，迫使二線品牌業者開始轉單至大陸代工業者，預期此低價競爭情況於2010年仍將持續。不過，由於台廠從過去承接國際品牌大廠歷程中，練得一身好功夫，對於大量生產的效率與品質的掌握，仍勝過打游擊的山寨業者