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证券从业资格考试重点_证券基础知识第一章、证券市场概述 知识点101(P1)：证券的含义(多选) □ 券是指各类记载并代表一定权力的法律凭证。它用以 明持 有人有权依其所持凭证记载的内容而取得应有的权益。证券是用以 明或设定权利所做成的书面凭 ，表明证券持有人或第三者有权取得 该证券拥有的特定权益或 明其曾经发生过的行为。 券可以采取纸 质形式或其他形式。 知识点102(P1)：有价 券的含义(判断) 有价证券是标有票面金额，用 证明持有人或该 券指定的特定 主体对特定财产拥有所有权或债权的凭 。□这类证券本身没有价值， 但它代表着一定量的财产权利，因而可以在 券市场上买卖和流通， 客观上具有交易价格。 □有价 券是虚拟资本。虚拟资本指以有价 券形式存在，并能 给持有者带来一定收益的资本。独立于实际资本之外。通常虚拟资本 的价格总额并不等 所代表的真实资本的账面价格，甚至与真实资本 的重置价格也不一定相等，其变化并不完全反映实际资本额的变化。 知识点103(P2)：有价证券分类概念(多选、判断) 狭义有价证券指资本 券，广义包括商品证券、货币证券和资本 证券。 商品证券是 明持有人有商品所有权或使用权的凭证。□有提货 单、运货单、仓库栈单等(不能事先确定对象的，不属 。如货币、购 物券等) 货币证券是本身能使持有人或第三者取得货币索取权的有价 券。□包括：一类是商业 券：商业汇票和商业本票;另一类是银行 券：银行汇票、银行本票和支票。 资本证券是指由金融投资或与金融投资有直接联 的活动而产生 的证券。资本证券是有价 券的主要形式。 知识点104(P2)：有价证券分类标准(单选、多选、判断) □1、按发行主体的不同，分为政府 券、政府机构证券和公司 券。政府证券指中央政府或地方政府发行的债券。政府机构 券是由 经批准的政府机构发行的 券，我国目前不允许政府机构发行。公司 证券是公司为筹措资金而发行的有价证券。在公司证券中，通常将银 行及非银行金融机构发行的证券称为金融 券，其中金融债券尤为常 见。 □2、按是否在证券交易所挂牌交易，分为上市证券与非上市 券。 上市 券是经证券主管机关核准发行，并经证券交易所依法审核同意， 允许在证券交易所内公开买卖的证券。非上市证券是未申请上市或不 符合证券交易所挂牌交易条件的证券。非上市证券不允许在证券交易 所内交易，但可以在其他证券交易所市场交易。凭证式国债和普通开 放式基金份额属 非上市 券。 □3、按募集方式分类，分为公募证券和私募 券。公募 券是发 行人通过中介机构向不特定的社会公众投资者公开发行的证券，审核 较严格并采取公示制度。私募 券是指向少数特定的投资者发行的 券，其审核条件宽松，投资者少，不采取公示制度。信托计划和理财 计划，上市公司定向增发属私募证券。 □4、按 券所代表的权利性质，分为股票、债券和其他证券。股 票和债券是 券市场两个最基本和最主要的品种。 知识点105(P3)：□有价证券特征(单选、判断) 1、收益性。 2、流动性。指证券持有人在不造成资金损失的前提下以证券换取 现金的特征。可以通过兑付、承兑、贴现和转让等方式实现。 3、风险性。指证券持有者面临着预期投资收益不能实现，甚至本 金也受到损失的可能。整体上说， 券的风险与其收益成正比。通常 情况下，风险越大的证券，投资者要求的预期收益越高;风险越小的 券，投资者要求的预期收益越低。 4、期限性。债券一般有明确的还本付息期限。股票没有期限，可 以视为无期 券。 知识点106(P)：□ 券市场的特征(多选) 1、是价值直接交换的场所。 2、是财产权利直接交换的场所。 3、是风险直接交换的场所。有价 券的交换在转让出一定收益权 的同时，也把该有价证券特有的风险转让出去。 知识点107(P4)：证券市场结构。 券市场结构是证券市场的构成及其各部分之间的量比关 。 1、层次结构。按证券进入市场的顺序而形成的结构关 。□分为 发行市场和交易市场。 券发行市场又称为 “一级市场”或 “初级市 场”，是发行人以筹集资金为目的，按照一定的法律规定和发行程序， 向投资者出售新 券所形成的市场。证券交易市场又称为“二级市场” 或 “次级市场”，是已发行证券通过买卖交易实现流通转让的市场。 □发行市场和流通市场相互依存、