国际结算中的融资与风险管理.pptVIP

国际贸易中的融资与风险管理;第一节国际贸易中三大传统付款方式;;;跟单托收;托收行;跟单托收;跟单信用证;

;跟单信用证;;传统三大产品的手续费结构;二、金融危机背景下出口企业面临融资困难;2、出口企业贸易融资难

中小企业占全国企业总数的99.7%，占出口总额的60%以上。

中小企业普遍存在注册资金少、财务状况不佳、综合实力较弱、缺乏抵押担保、信用评级偏低和经营管理不标准。

抗风险能力弱、财务记录混乱的特征，加大了银行为其办理国际贸易融资的风险。;3、出口风险加大

信用风险

汇率风险

国家风险

因此，找到一种贸易融资方式，具有可以让企业立刻得到融通资金，减少收汇风险，又具有广泛适用性，灵活多样，成为解决当前金融危机下企业贸易融资难的当务之急。;国际贸易融资业务是指向贸易〔效劳〕供给链和销售环节的客户提供的信用支持或融资效劳。

国际贸易融资的历史渊源

1919年，英国首先设立了一些专营与国际贸易和资金融通有关的商业银行，随后法国美国也相继成立了进出口银行。;一、贸易融资的特点;贸易融资产品帮助企业解决交易需求;资金支持需求;风险躲避需求;保值增值需求;贸易融资的作用——贸易融资之于企业;贸易融资之于银行;

第二章贸易融资方式

一、传统结算方式中的融资

1、打包贷款是指出口商收到境外开来的有效信用证后，凭信用证正本从银行取得专项用于采购原材料、生产及其他附属费用所需的一种装船前的短期融资。

;案例一;解决方案：;2、出口押汇是指出口商发运货物后，银行凭出口商交来的出口单据保存追索权地向其提供的短期资金融通。;案例二;解决方案;二、融信达-信用保险项下融资;

以出口货物项下的款项或保险公司的赔款作为还款来源；

采用商业信用支付方式，可使出口企业拓宽出口贸易市场，提高商品价格，获得更大利益；

可通过保险公司了解进口商资信状况，降低贸易风险；

较之开立信用证，可以降低本钱；

解决非信用证结算方式项下难以办理出口押汇的问题；

可得到地方财政补贴；

满足一定条件的，可以不占用工商企业???信额度。

;案例五;解决方案;产品特点：

只限于银行办理的信用证或代收业务；

银行享有信用证或代收业务项下货物所有权；

银行凭信托收据向客户释放单据；

解决进口商流动资金缺乏的问题；

融资款只能用于信用证或代收业务项下的支付。;案例六;解决方案;四、福费廷业务;

它是对未到期的国际贸易应收帐款进行无追索权的贴现，这些应收款项通常采用商业汇票或本票的形式。

;二次大战后，工业兴旺国家的资本、货物、成套设备和工程工程的出口急剧增加，贸易金额较大，支付年限较长，使出口商和进口商都感到资金周转的困难。

在资本货物和对外贸易中，进出口商除利用买方信贷和卖方信贷融通资金外，一种新的中、长期的资金融通形式一“福费廷”从1965年开始在西欧国家开始推行。

近年来“福费廷”在西欧国家，特别是在德国、瑞士与开展中国家和东欧国家间贸易中普遍得到开展。;20世纪90年代中期，外资银行对中国银行从业人员的培训将福费廷业务首次引入中国。

随着我国金融体制改革的深入，1994年成立的政策性银行中国进出口银行，在积极办理出口卖方信贷及买方信贷业务的同时，开始办理福费廷业务。

中国银行在2001年由其江苏省分行办理了第一笔30-40天的短期福费廷业务。此后，工商银行、建设银行、农业银行、交通银行、广阔银行、中信银行和民生银行等也纷纷开办了此项业务。;中国银行浙江省绍兴市分行：

2008年全年出口企业办理福费廷业务量为12391.22万美元，总出口业务量为765253.2万美元，所以福费廷业务占了总出口业务额的1.62%。

受金融危机的影响，福费廷业务凭借其独特优势，呈现同比使用率在2008年有大幅提高。;产品特点;产品特点;福费廷交易的当事人：

1、进口商，福费廷交易的债务人，承担到期支付票据款项的主要责任。

2、出口商，他通常是福费廷汇票的卖主，为保护自己不受追索，将经进口商承兑的远期汇票或本票无追索权地售给福费廷融资者。

3、担保人，一般是进口商所在地的银行，为进口商的按期支付提供担保。

4、福费廷融资者，即贴现机构，通常为出口地的银行或其附属机构，或大金融公司，或福费廷公司。;福费廷业务流程;一、出口商先与银行联系贸易询价，将交易的有关情况，如进口商的详情、财务状况、支付能力等，交易的合同金额、币种、支付结算方式、结算票据类别、交易商品的名称、数量等，书面提交给银行；

二、银行审查出口商所提交的相关资料后，如给予认可，即向出口商提交用于参考的贴现率报价，用以方便出口商测算出口商品的相关报价金额；出口商向银行确认所提关的报价后，与进口商磋商并签署贸易合同，