一章对外财务报告决策三讲.pdfVIP

投资活动中的大多数项目都来自于长期资产账户的变动。

投资活动的现金流入包括：销售PP;E收到的现金、对另外一家公司的债券投资和

权益性收到的现金，或收回本金。（利息反映在经营活动形成的现金流量中。）

投资活动的现金流出包括：购置PP;E支出的现金、另外一家公司的债券或权益性

支出的现金，或向其他公司。

筹资活动产生的现金流量

筹资活动的大多数项目来自长期负债或股东权益账户变动。

筹资活动的现金流入包括：公司销售权益性或债券收到的现金，例如，或

筹资活动的现金流入包括：公司销售权益性或债券收到的现金，例如，或

筹资活动的现金流入包括：公司销售权益性或债券收到的现金，例如，或

票据。

筹资活动的现金流出包括：向股东支付现金股利、回购股本或赎回公司在外流通的债券。筹资活动的现金流出包括：向股东支付现金股利、回购股本或赎回公司在外流通的债券。

筹资活动的现金流出包括：向股东支付现金股利、回购股本或赎回公司在外流通的债券。

投资活动与筹资活动的比较

投资活动是指投资活动是指或销售固定资产、或销售固定资产、或销售对另外一家公司的或销售对另外一家公司的投资；投资；

投资活动是指或销售固定资产、或销售对另外一家公司的投资；

筹资活动是指筹资活动是指或赎回公司自有的权益性和或赎回公司自有的权益性和性性。。

筹资活动是指或赎回公司自有的权益性和性。

现金流量表的附注

要在附注中披露所有重大的非付现投资和筹资活动，例如，为固定资产定向，

要在附注中披露所有重大的非付现投资和筹资活动，例如，为固定资产定向，

要在附注中披露所有重大的非付现投资和筹资活动，例如，为固定资产定向，

或将债权转化为股权。

或将债权转化为股权。

或将债权转化为股权。

此外，当采用间接法计算经营活动的现金流量时，支付的利息和所得税现金支出需要进行列

此外，当采用间接法计算经营活动的现金流量时，支付的利息和所得税现金支出需要进行列

此外，当采用间接法计算经营活动的现金流量时，支付的利息和所得税现金支出需要进行列

报。

财务报表的局限性财务报表的局限性

财务报表的局限性

··成本。大部分不具有金融性质的资产账户都是按照成本。大部分不具有金融性质的资产账户都是按照成本列报。成本列报。成本法比较可成本法比较可

·成本。大部分不具有金融性质的资产账户都是按照成本列报。成本法比较可

靠，但相关性相对较差。靠，但相关性相对较差。

靠，但相关性相对较差。

·不同的·不同的核算方法的选择。采用不同的核算方法的选择。采用不同的核算方法计算得到的净利润是不相同的，进核算方法计算得到的净利润是不相同的，进

·不同的核算方法的选择。采用不同的核算方法计算得到的净利润是不相同的，进

而不同公司做出比较更加。

·忽略了非财务项目的价值。例如，人力资源的价值、无形资产像品牌认可和信誉的价值，

或公司客户基础的价值，这些项目都无法准确或可靠估计。所以，资产负债表不是衡量公司

整体的价值的主要内容。

·估计和判断的运用。财务报表运用了大量的估计和职业判断。估计的差异意味着很难

对两家或多家公司的利润表进行对比。常见的估计包括：对存在问题的应收账款计提坏账准

备的金额、设备的使用寿命和残值的估计。

·资产负债表的表外信息。有些交易事项可能会导致一些负债或资产不在资产负债表内披露，

例如，经营租赁。2002年萨班斯－奥克斯利