保险投资的风险与防范.docVIP

保险投资的风险与防范 淘宝定制 ID搜：磐石文化传播公司 引言 （一）研究背景 我国资本市场起步较晚，发展比较不完善。在近些年来，尽管发行了各种债券，但是只有国库券存在交易市场，其他的债券都没有交易市场。金融市场的落后，金融资产的数量与质量的不完善，资产转换机制的不灵活，从客观上曾加了了保险投资的风险。于此同时，由于中国资本市场的发展，保险公司所遇到的竞争压力更大，保险公司必须进行保险投资，这样才能做大做强，才能与跨国保险公司进行竞争。 （二）研究意义 我们知道，保险投资是推动保险业发展的一个巨大动力，对资本市场的发展有着重要的意义。之所以要进行保险投资，一个重要的原因就是要追求高收益，但是，收益与风险相生相伴，有收益就一定会有风险。　　 那么我们应该如何认识保险投资及保险投资的风险，又该如何防范保险投资的风险呢？对这个问题的回答，不管是实际操作还是理论研究还存在很多不完善的地方。由于诸多因素的影响，保险投资的风险往往难以控制和防范，从而导致大额亏损。 本课题的研究将结合保险投资的特点，在大量阅读国内外文献的基础上，找到保险投资的特点，保险投资风险的特点以及如何防范保险投资的风险。这对于未来的实际的保险投资有重要的意义，同时也将进一步完善保险投资风险防范的相关的理论研究体系。 （三）研究内容 风险管理是一个系统的过程，它包括风险的识别、风险的测量以及风险的控制，对于保险投资的风险管理也不例外。本文也将基于这个系统的过程，将文章分为四大部分:第一部：保险投资及其风险概述，主要介绍相关论题的理论和概念；第二部分从我国保险业和保险投资的实际出发，试图分析我国保险投资中所面临的风险及风险存在的原因。第三部分为介绍境外发达国家保险投资风险管理的先进经验。在本文的第四章，提出了分别从保险投资的从业人员、保险企业内部和外部监管三个个方面来完善我国的保险投资风险管理体系。 （四）研究方法 本文将采用文献法、比较分析法、理论分析法和归纳分析法等。在大量阅读相关文献的基础上，理论与实践相结合，通过对我国保险投资的风险防范的的整体现状的分析，且与国外的风险防范进行比较，来研究分析保险投资风险防范措施。 一、保险投资及其风险概述 近些年来随着经济的高速发展,保险业也随之迅猛发展，保险资金迅速增大，乃至膨胀，其经营的竞争力不断增强。我国传统保险业发展的主要动力一直是保险费收入，但在新的竞争、发展情势下保险业单靠保费收入，这种一只脚走路已显得疲软。因此，保险投资已成为也必须成为支持保险业继续发展、增加收益、提高公司稳定性的另一只脚，在2013年一月我国保险业的保险投资多达460888293.17万元。但是，保险投资必然会引发投资风险，进而危及保险业的发展，那么保险投资和其风险的概念如何定义，其风险的种类又有那些，相关的保险风险管理理论又有哪些？本章将详尽论述这些问题。 （一）保险投资的概念、原则、意义和性质 1、保险投资的概念 “保险投资，即保险公司利用闲置资金购买金融资产或实物资产，以便在将来获得与承担风险成比例的收益”。 根据马克主义的政治经济学，任何投资都可以看做是扩大再生产，因而保险投资的定义可以是：保险投资是指保险行业的企业在其经营过程中，将内部暂时闲置的资金，运用各种金融工具来获取一定的预期收益，增加企业资产，直接企业盈利，进而扩大社会再生产规模，再而促进社会生产力的发展。 从以上的定义可以看出，保险投资包含三重含义：第一，保险投资的主体是保险公司；第二，保险投资中所运用的资金是保险公司的闲置资金，也就是保险基金，而不单纯是保险公司的保费收入，即保险基金；第三，保险公司进行保险投资是为了获取一定的经济利益，进行社会扩大再生产。 2、保险投资的原则 第一，安全性原则。安全性原则是指保险投资以确保偿付能力为前提，以资产负债管理为核心。保险投资的安全性原则并不是指投资资金的绝对安全，因为风险发生的不确定性，保险资金必须进行稳健投资，在保险公司自身经营偿付的限度内给付保险投资的风险损失。保险经营首要强调的是安全性，必须保证保险资金投资过程中免遭损失，按时收回投资的本金和收益。为了最大限度地保证被保险人利益，必须保证保险资金的安全性，因此，安全性是保险投资的第一原则。我国《保险法》明确规定：“保险公司的资金运用必须稳健，遵循安全性原则，并保证资金的保值增值。” 需要强调的是，安全性原则是从保险投资的全局着眼的，强调安全性原则并不等于具体到每一个投资项目都必须绝对安全。由于投资风险与投资收益成正比，收益最大化往往伴随着风险最大化。从保险投资安全性原则上来看，是一种广义上的、动态的、整体上的原则，并不是狭义上的、静态的、个体上的原则。对安全性原则的理解要客观全面，否则保险投资就不能保值增值，反而曲解了安全性原则的真正内涵。保险投资必须把安全性放