中国普惠金融发展的模式、问题与对策分析.PDFVIP

中国社会科学院金融法律与金融监管研究基地主办 2016 年 12 月 金融监管评论No.201653 中国普惠金融发展的模式、问题与对策分析 ☉执笔人：尹振涛 yinzhentao@126.com 本文发表于 《经济纵横》2016 年第 1 期 普惠金融 （Inclusive Finance）一直被视为可以解决金融排斥、减少贫困、促 进经济增长、实现包容性社会的一种重要机制（Easterly，2006）。受传统金融排斥 和金融创新不足的影响，目前全球有超过 25 亿的成年人没有正规银行账户，并且发 展中国家民众的正规金融机构账户拥有水平远低于发达国家，比如，非洲南部和南亚 地区在正规金融机构拥有账户的成年人只有 24%和 33%，撒哈拉以南的非洲国家不到 20%，而收入较高的西欧国家则在 90%左右 （World Bank，2013；Cull etal.，2013）。 近年来，中国金融业随着经济的高速增长而崛起，并逐步成为国民经济最具活力的增 长引擎。但由于幅员辽阔、人口众多、经济增长不平衡和收入水平存在较大差异，农 民金融需求尚未充分得到满足，小微企业融资环境尚未根本改善，城市低收入人群也 很难分享到金融发展的实惠。藉此，党的十八届三中全正式提出 “普惠金融”这一联 合国和世界银行近年来大力推行的一种将金融惠及所有人群的新理念，作为全面深化 改革的主要内容之一。为了更好地服务中央决策，促进中国普惠金融健康可持续发展， 本文试图界定普惠金融概念的内涵与外延，归纳中国普惠金融的不同发展模式，分析 当前该领域存在主要问题，并藉此针对性地提出相应对策。 一、普惠金融概念的内涵和外延 普惠金融理念源于“人人生而平等”的思想，具体表现为“无论是穷人还是富人， 生来就应该被赋予平等地享受金融服务的权力”。受制于信息不对称、规模经济等客 观因素，贫困人口和欠发达地区常常被排除在正规金融体系之外，难以获得贷款、储 蓄、保险和支付结算等基本的金融服务。为消除在金融领域存在的不平等现象，联合 1 / 10 No.201652 国于 2005 年，首次提出了普惠金融，即一个能有效地为社会所有阶层和群体提供服 务的金融体系，其原则是以可负担的成本，为所有社会主体特别是传统金融长期以来 忽视的欠发达地区和低收入人群提供相对平等的金融服务。 要充分理解普惠金融的内涵，应该从以下六个方面进行诠释：一是，普惠金融表 达一种理念。普惠金融强调的是一种政策向往，其政策不具有强制干预性，不违背市 场经济的基本原则，而是建设性的、温和的、鼓励与激励并重的措施。二是，普惠金 融需要金融创新。为了让所有人都能够获得金融服务的权利和机会，就必须在制度、 机构和产品等方面进行全面的创新。三是，普惠金融侧重弱势群体。虽然普惠金融要 求惠及所有人，但由于大型企业和富裕人群事实上己经或更容易获得金融服务，因此， 普惠金融的主要任务就是要把被传统金融服务排斥在外的弱势群体纳入到服务范围 内。四是，普惠金融实现有效需求。普惠金融致力于满足所有人的金融需求，但这个 需求是有效需求。那些虽然有金融服务需求，但并不具备相应能力获得该服务的群体， 是不能有效获得此服务的。五是，普惠金融体现相对平等。普惠金融为所有人提供获 得金融服务的平等机会，但这个平等是相对平等，不是绝对平等。因此，对于弱势群 体，普惠金融应首先确保他们可以获得最基本的金融服务，同时尽可能的降低服务其 获得成本。六是，普惠金融考虑成本可担。普惠金融的发展虽然具有一定的政策性， 但并不是不计成本的。有些个体和企业，客观上没有金融服务的需求，花大代价为其 提供金融服务是没有效率的。因此，发展普惠金融还应该警惕出现金融服务供给过度 的状况。 普惠金融的外延主要涉及边界问题，即普惠金融的服务对象的范围。结合中国经 济社会发展水平及普惠金融体系的内涵，中国普惠金融体系所重点强调的服务对象应 该涵盖以下三类群体。一是，农民。由于缺乏可抵押品，担保能力低，个人信用记录