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民间金融比较优势分析 　　摘 要：目前，民间金融正随着市场经济持续快速发展逐渐发展起来。我国目前金融体制不健全，不能充分满足市场经济发展对资金的需求；正规金融机构及其业务在区域内存在缺陷。这给民间金融的生存和发展提供了必要的条件。民间金融具有弥补正规金融不足、促进市场机制发育完善的积极作用。 　　关键词：民间金融；比较优势；正规金融机构 　　中图分类号：F832 文献标识码：A 文章编号：1673-291X（2013）23-0217-02 　　民间金融历史悠久，从原始社会末期就开始出现。改革开放以后，国家逐步进行社会主义市场经济的建设，国民经济持续快速发展，民间资金逐步增多，民营经济尤其是中小企业迅速发展，各类市场主体都对资金的需求逐步提高，在金融机构信贷规模不断增长的同时，民间金融亦东山再起。我国目前金融体制不健全，不能充分满足市场经济发展对资金需求，正规金融机构及业务在区域内存在缺陷。这给民间金融的生存和发展提供了必要的条件，资金的趋利性成为民间金融的第一推动力。 　　一、当前我国民间金融发展的现状 　　在我国，正规金融是指受国家严格监管，在职能部门注册在案，在国家法律法规的要求下运行并且受到保护的部分。而民间金融是相对于正规金融而言的，民间金融是各种民间融资的总称，即除正规金融金融以外的金融，它处在国家宏观调控与金融监管之外，不在官方的统计报表中被披露，属于一种非正规的金融活动。 　　改革开放以后，市场经济蓬勃发展，市场的主体需要大量的资金支持，为扩大资金供给渠道，他们转向民间金融。我国政府对民间金融的管制较宽松，相继出台政策赋予部分民间金融的合法地位，但由于民间金融发展中出现一系列问题，政府对民间金融组织及其活动进行了整治。进入21世纪后，市场经济发展迅速，民间金融在市场经济中作用逐渐增大。2006年，中央财经大学课题组在全国27个省份进行抽样调查，调查的结果表明，2005年我国民间金融总量约为2.9万亿元左右。中小企业向民间融资占正规融资比重，东部10省区企业、中部8省区企业和西部9省区平均值分别为42.41%、 41.39%和38.31%，全国27省区的平??值为40.7%。民间金融涉及的存贷款规模占正规金融机构存贷款规模的比重，全国27省区为32.34%，东部地区10省区为33.95%，中部地区8省区为30.43%，西部地区9省区为32.24%。吴晓灵在“2005中国宏观经济走势与产业发展高层论坛”上说：“经中国人民银行调研，推算我国民间融资规模为9 500亿元，占GDP6.96%左右，占本外币贷款的5.92%左右。”花旗银行2004年进行一项研究报告，他们估计，在2004年我国民间金融规模会有9 000亿，大约占当年银行总存款的4%或当年GDP的6.5%。民间金融作为正规金融有益和必要的补充，并在一定程度上填补了正规金融不愿涉足或供给不足所形成的资金缺口。中小企业融资难一直是亟待解决的难题。民间金融在缓解中小企业资金困难方面功不可没，使中小企业增强了经济运行的自我调整和适应能力。 　　二、民间金融存在的比较优势分析 　　在一些正规金融的服务不能覆盖到的领域里，民间金融作为正规金融有益和必要的补充，存在着比较优势。正规金融的正规化使它们因为一些条款、限制条件将很大部分企业和个人排除在他们的对象之外，这使资金的供给和需求出现了巨大的缺口。金融市场是多层次的，市场的参与者多种多样，资金的供求也存在很大差异。在某些地区，比如一些低收入地区、偏远山区以及小规模经营的农业地区，正规金融在这些数额较小且十分分散的金融交易中，所花费的成本是十分昂贵的，所以把这些地区排除在正规的金融制度之外。而民间金融可以在这样的地区发挥作用。因此，民间金融具有弥补正规金融不足、促进市场机制发育完善的积极作用。 　　（一）对中小企业金融支持存在比较优势 　　融资难问题一直是阻碍中小企业发展的难题。建国以来，由于种种原因，我国的金融系统一直存在着较强的金融抑制。正规金融部门受制于行政化的干预，往往将有限的金融资源投资于国家重点扶持的行业，优先满足于事关国家命脉的基础性产业，具有很强的政策导向。在这种金融抑制下，以及正规金融机构出于自利本性和对风险的控制，正规金融机构主要为国有大企业服务。中小企业由于信息的不对称和可能的道德风险很难从正规金融机构贷到款，而且资本市场的诸多上市限制也使得其直接融资的希望变得极其渺茫。中小企业从正规金融机构融资具有很高的交易成本。作为理性的经济主体，中小企业可以从民间更容易获得资金，过程简单，可以解决临时资金需求。因此，民间金融在这方面存在比较优势。民间金融在很大程度上解决了民营中小企业的融资难问题，促进了广大中小企业的成长壮大。随着中小企业的不断发展壮大，中小企业对融资的需求也会变得更加庞大和