3第三章 风险衡量.pptVIP

第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 一、衡量风险的基本理论 1.概率 是表示一个随机实验在多种可能出现中，某种事件出现机会的大小，即指某种事件在长期的观察下发生的频率而言。 第三讲 风险衡量 (1)概率分类： 主观概率； 客观概率。 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 80%的时间、精力和资源，耗费在20%的工作上； 80%的任务、业绩是20%左右人员完成的； 20%的个人、群体制造了80%的问题； 20%的群体消耗了80%的资源； 20%库存品种占80%资金； 80%的生意是同20%的客户做成的； 接到电话的80%是由20%的人打来的； 20%重要问题的存在，导致了80%的绩效障碍。 第三讲 风险衡量 努力与结果的不对称性 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 2.大数法则 指只要被观察的风险单位数量足够多，就可以对损失发生的概率、损失的严重程度衡量出一定的数值来。而且被观察的单位数越多，衡量值越精确。 第三讲 风险衡量 3.概率推断原理 针对总体而言，风险事故的发生呈现统计规律性。 第三讲 风险衡量 4.类推原理 根据事件的相似关系，从部分去推断总体。 5.惯性原理 利用事物发展具有惯性的特征去衡量风险。 第三讲 风险衡量 二、风险的概率意义 第三讲 风险衡量 2.标准差 在概率统计中用标准差来描述随机损失对期望损失的差异程度。 第三讲 风险衡量 3.变异系数 变异系数V是由标准差除以期望值得到的。 第三讲 风险衡量 三、风险衡量的内容 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 2.损失程度的衡量 最大可能损失：指单一风险单位在企业生存期间在每一事件发生下所致最坏情况下的损失。 最大可信损失：是指单一风险单位在每一事件发生下所遭受的可能最大损失。 年度预期损失：指在客观条件不变的情况下，经过长期观察的年度平均损失，它等于年平均事故发生次数与每次事故的平均损失金额的乘积。 第三讲 风险衡量 例：中国轮胎工业预测 轮胎生产使用量预测 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 人所欲，施于人 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 第三讲 风险衡量 效用理论在风险管理决策中的应用步骤： 确定效用函数或效用值表； 计算各备选方案中有关损失额的效用值。利用插值方法。设损失额为L，其效用值为U（L），效用函数值中与L相邻的两个损失额为L1和L2，（L1LL2），效用值分别为U（L1）和U（L2），则： 计算各备选方案的损失效用期望值； 在各备选方案中选择效用期望值最小者作为最佳方案。 例题：某企业有一面临火灾风险的建筑物，其最大可保损失为100万元。风险管理者经过风险衡量，得到该建筑的火灾损失分布如下表： 0.001 0.002 0.017 0.08 0.1 0.8 概率 100 50 10 1 0.5 0 损失金额（万元） 现已拟定处理火灾风险的备选方案三个：一是完全自留；二是部分投保、部分自留，计划购买保额50万元，须付保险费0.64万元；三是全部投保，须付保险费0.71万元。试对此三方案进行比较作出决策。 解：根据题意，建立损失矩阵表： 0.71 0.71 0.71 0.71 0.71 0.71 完全投保 50.64 0.64 0.64 0.64 0.64 0.64 部分投报、部分自留 100 50 10 1 0.5 0 完全自留 备选方案 0.001 0.002 0.017 0.08 0.1 0.8 概率 100 50 10 1 0.5 0 损失金额 * * 风险衡量指在对过去损失资料分析的基础上，运用概率论和数理统计的方法，对某个特定风险事故发生的概率（或频数）以及风险事故发生后所造成损失的严重程度作出定量分析，从而预测出较精确并满足一定规律结果的过程。 例如： 二八原理 20% 80% 20% 80% 20% 80% 20% 80% 努力 效果 原因 结果 (2)概率在风险衡量中的解释