个人理财第九章退休养老规划 课件.pptxVIP

PERSONAL FINANCE;;;第九章 退休规划;第一节 退休规划概述;;二、退休规划的必要性;;三、退休规划的影响因素;第二节 养老保险制度;;一、社会养老保险的概述;由国家立法，强制实行，企业单位和个人都必须参加，符合养老条件的人，可向社会保险部门领取养老金； 养老保险费用来源一般由国家、企业和个人三方或企业和个人双方共同负担，并实行广泛的社会互济； 养老保险具有社会性，影响很大，享受人多且时间较长，费用支出庞大，因此，必须设置专门机构，实行现代化、专业化、社会化的统一规划和管理。;;;;; 《社会保险法》是关于基本养老保险制度，其中规定：“职工应当参加基本养老保险，由用人单位和职工共同缴纳基本养老保险费。无雇工的个体工商户、未在用人单位参加基本养老保险的非全日制从业人员以及其他灵活就业人员可以参加基本养老保险，由个人缴纳基本养老保险费。公务员和参照公务员法管理的工作人员养老保险的办法由国务院规定。国家建立和完善新型农村社会养老保险制度，新型农村社会养老保险实行个人缴费、集体补助和政府补贴相结合。”;（一）资金筹集 资金筹集是为保障社会保障计划运行筹集的资金，包括用人单位缴费、个人薪酬扣除、财政补贴、基金运营收入、其他补贴等。 （二）资产管理 资产管理是对社会保障运营资金、储备基金和其他资产的管理。社保资金采用社会统筹和个人账户相结合的制度进行管理。 （三）养老金支付 只有同时符合以下两个条件的企业职工才可以享受企业职工基本养老保险中的基础养老金：达到法定退休年龄并办理退休手续；缴费年限（含视同缴费年限）累计满15年。;三、企业年金计划;;;直接承付; 企业代表职工与保险公司签订保险合同，企业职工的养老责任由保险公司承担。由于在这种方式下企业养老金的支付风险转移到了保险公司，因而它可以克服直接承保方式下没有第三方承担支付风险的缺点（但这时企业缴纳保险费所形成的保险基金也不能由金业直接使用）。; 企业参加一个具有独立法人资格的养老基金会来办理其养老计划。养老基金会（又称养老信托基金）是―个独立的??非营利性的法人实体（基金法人）。因而一旦举办养老金的企业破产，该企业的债权人也无权索取养老信托基金中用于受保职工的财产。;（四）我国企业年金计划;企业年金的组成;企业年金的领取;企业年金的管理;;一、退休规划的流程;（一）制定退休规划程序;（二）制定退休规划的步骤;确定退休目标 退休目标是人们所追求的退休之后的生活状态，一般以当前的生活水平来估算，以不降低当前生活水平为目标，同时，可以合理增加老年阶段的开销，减少青壮年期的花费。一般情况，可以将退休目标分解成两个因素：退休时间和退休后的生活质量要求。 （1）退休时间 退休时间直接影响着退休计划的其他内容，希望退休的时间越早，需要积累的退休储备金就越大，也就意味着每年要为退休预留更多的钱，或者在投资中冒更高的风险来达成退休目标。 （2）退休后的生活水平 退休后生活水平的设定主要考虑两个方面的开支：经常性开支和非经常性开支。;估算退休后的支出;估算退休后的收入 每个人的退休生活最终都要以一定的收入来源为基础。个人退休收入主要包社会基本保险、企业年金、商业保险、投资收益、退休时累积的生息资产、子女赡养费、兼职工作收入等，此外，还有固定资产变现、受赠、离婚剩余财产请求权等其他收人来源。与人生其他阶段的理财规划相比，稳定的现金流是维持退休生活品质的重要手段。 需要注意的是，在预测退休后收入的时候，不仅需要将在退休收入在不同时点的额度预测出来，而且需要将退休后的总收入折现至退休的时刻，也就是考虑到货币时间价值后的 折现值。在计算退休后折现值的时候需要使用恰当的折现率，这个折现率应该使用退休基金 的投资收益率。 ;案 例:;解析：;（四）估算退休金缺口 估算退休金缺口的基本方法如下： 1.估算退休期间的资金总需求至退休时的折现值； 2.估算退休期间的资金总收入至退休时的折现值； 3.计算准备积累的退休养老基金在退休时的终值； 4.计算退休金缺口＝（1）-（2）-（3）;【例9-5】李先生今年40岁，打算60岁退休，考虑到通货膨胀，退休后每年生活费需要10万元。李先生预计寿命85岁，拿出10万元储蓄作为退休基金的启动资金，并打算每年年末投入一笔固定的资金。李先生在退休前采取较为积极的投资策略，假定年回报率为9%，退休后果取较为保守的投资策略，假定年回报率为6%。计算李先生的养老金缺口？ ;解 析：;（3）计算退休金缺口。 退休金缺口＝1355036-560441=794595(元) 因此，李先生退休金的缺口为79万元。针对此缺口，李先生需要另作准备，否则就要延长退休时间或者要降低退休后的生活水平。 （