银行业绩考核与评价.pptVIP

第5章 银行业绩考核与评价 用什么样的工具分析银行的金融报表? 如何才能让经理和公众能了解银行内部存在的问题，并找到解决这些问题的办法？ 目录 导言 一、盈利性分析 二、风险分析 三、银行规模与银行盈利性 四、美国的统一银行业绩报告 导言 为什么要研究银行的财务报表？ 外部压力。银行的发展，服务的增加，不断进入新的业务领域，使来自公众和投资者要求银行增加经营透明度的压力增大。 内部经营需要。竞争加剧，风险扩大，银行经理必须不断研究新的市场变化和新的发展趋势，制定新的发展战略和重新评价其各项经营政策。 一、盈利性分析 （一）股东价值最大化 （二）盈利指标 （三）银行盈利性的比率分析法 （一）股东价值最大化 银行经营目标：企业股票价值最大化 利润是决定股票市场价值的最重要因素，因此，企业价值目标从根本上说就是利润目标。 Value of the Stock Rises When: Expected dividends increase Risk of the bank falls Combination of expected dividend increase and risk decline （二）盈利指标 度量银行盈利水平的尺度。 两个最重要的利润度量尺度：资产利润率和权益利润率 资产利润率是总资本利润率，权益利润率是自有资本利润率。 Key Profitability Ratios Return on equity capital – ROE权益资本利润率 Return on assets – ROA资产利润率 Net interest margin净利息边际 Net Noninterest margin净非利息边际 Net bank operating margin净银行经营边际 Net return prior to special transactions特别交易前净回报 Earnings per share (EPS)每股盈利 ROA和ROE 净利息边际 净非利息边际 （三）银行盈利性的比率分析法 比率分析法简介 ROE的分解 ROA的分解 1.比率分析法简介 最普通的分析方法：比率分析法或盈利指标分析法，分析一家银行的各项收入和支出指标，并将其与同类组对比，借此找出对该银行利润产生不利影响的因素。最著名的比率分析法是所谓的杜邦分析法。 杜邦分析法 一种通过分解公司权益资本利润率来考察影响利润的各种因素的方法。最早由杜邦公司采用，因此而得名。 2.ROE的分解 ROE和ROA的关系 对分式：利润/权益资本的分子和分母同乘以总资产，即得以下等式： 2.ROE的分解 在上面分式的分子和分母上下再乘以总收益（利息收入和非利息收入），即可以将ROE进一步分解为以下形式： Breaking Down ROE 解释 2.ROE的分解 加入税前净收入的因素，则有： ROA的分解 方法1. ROA=（利息收入-利息支出）/总资产 + （非利息收入– 非利息支出）/总资产 – 贷款损失准备金/总资产 + 证券和特别交易损益/总资产 – 所得税/总资产 =净利息边际+净非利息边际+其他收入和支出项目 ROA的分解 ROA的分解 方法2. ROA=(利息收入+非利息收入+证券和特别交易损益) 总资产 –(非利息支出–贷款损失准备–证券和特别交易损益– 所得税) 总资产 =资产收益率AU+费用支出率ER 银行资产利润率的计算 利息收入÷总资产 利息支出÷总资产 净利息边际÷总资产 非利息收入÷总资产 非利息支出÷总资产 贷款损失准备金÷总资产 税前收入÷总资产 所得税÷总资产* 特别交易前收入÷总资产 证券损益和其他特别交易÷总资产 税后净收入÷总资产 持有资产收入 持有资产的资金费用 银行提供间接融资的报酬 与客户交易的收入 经营银行的费用 应记支出 税前资产回报 银行负担的政府服务费用 来自经常收益的净收入 银行损益的非经常性来源 银行股东的投资回报 *计算所得税时，应该对免税收入进行调整，方法是用下面的公式将免税收入转换为应缴税收入： 银行主要风险 信贷风险 流动性风险 市场风险 利率风险 收益风险 偿付能力风险 Credit Risk The Probability that Some of the Bank’s Assets Will Decline in Value and Perhaps Become Worthless Credit Risk