金融风险管理复习纲要.docVIP

名词解释（20分，5题，每题4分）1、市场风险：指由于市场价格(如利率，汇率，股价以及商品价格等)的波动而导致的金融参与者的资产价值变化的风险。2、信用风险：指由于借款人或市场交易对手的违约而导致损失的可能性。3、流动性风险：指金融参与者由于资产流动性降低而导致的可能损失的风险。它包括市场流动性风险和现金流动性风险。 4、利率风险：它是指由于利率水平的变化引起金融资产价格变动而可能带来的损失。5 风险价值：是指在正常的市场条件和给定置信水平上，金融资产或资产组合在既定时期内所面临的市场风险大小和可能遭受的潜在最大价值损失，对市场风险进行总体性评估的方法。6、情景分析：是假定包括政治、经济、军事在内的投资环境发生变化，首先分析市场主要变量的可能变化，进而分析对商业银行资产组合的影响。7 压力测试: 是指将整个金融机构或资产组合置于某一特定的（主观想象的）极端市场情况下，发生(如假设利率骤升100个基本点，某一货币突然贬值30%，股价暴跌20%等) 异常的市场变化，然后测试该金融机构或资产组合在这些关键市场变量突变的压力下的表现状况，看是否能经受得起这种市场的突变。单项选择题（20分，10题，每题2分，题目相对简单，范围略，重点可复习流动性风险、利率风险、信用风险部分）如贷款的五级分类法，商业银行的资产管理理论具体有哪些。1、贷款级别：正常、关注（目前有能力，有不利影响）、次级（无法足额偿还）、可疑（即使执行抵押担保也会造成一部分损失）、损失（贷款无法收回或收回一小部分）2、利率风险类型：1.缺口风险2.期限不匹配的风险3.基本点风险4.隐含期权风险5.收益曲线风险3、缺口与利率的关系：当利率敏感性资产大于利率敏感性负债，即银行经营处于“正缺口”状态时，随着利率上浮，银行将增加收益，随着利率下调，银行收益将减少；利率敏感性资产小于利率敏感性负债，即银行存在“负缺口”状态时，银行收益随利率上浮而减少，随利率下调而增加。4、风险的特点：不确定性、客观性、相对性、损益的对称性、可变性5、金融风险与一般风险的主要区别：一是金融风险是针对资金借贷和经营带来的风险，二是金融风险是一种投机风险，既可以带来经济损失，也可以获取超额收益。6、金融风险的特征：隐蔽性、扩散性、加速性、不确定性、可管理性、周期性7、金融风险管理的目的：1、减少现金流动，提供安全稳定的筹资环境。2、制定合理目标，保障经济实体经营目标的顺利实现。3、有利于社会资源的优化配置。4、规范市场行为，保证经济的稳定发展。8、巴塞尔协议：1、资本分类1）核心资本：股本、税后留利中的储备金。2）附属资本：未公开储备、重估储备、普通呆帐储备金、带有资本性质的资本债券、长期次级债券。一级资本比率=核心资本/风险加权资产总额≥4% 二级资本比率=附属资本/风险加权资产总额核心资本/总资本≥50%资本对风险资产比率=(核心资本+附属资本)/风险加权资产和 =一级资本比率+二级资本比率≥8%长期次级债券的金融/一级资本≤50%附属资本内普通贷款准备金/风险加权资产≤1.25% 2.风险权重的计算9、巴塞尔协议二由三大支柱组成：一是最低资本要求；二是监管当局对资本充足率的监督检查；三是信息披露。10、利率风险的类型：缺漏风险、期限不匹配的风险、基本点风险、隐含期权风险、收益曲线风险11、VAR法的特点：1）能简洁明了地表示一家金融机构所面对的市场风险的大小2）能把预期的未来损失的大小和该损失发生的可能性紧密结合起来3）可以事前计量风险大小4）不仅能计算单个金融产品存在的风险，还能计算由多个金融产品组成的全部投资组合乃至整个经营机构所面对的整体风险。12、VAR模型假设如下：1）首先市场是有效率的2）市场波动是随机的，不存在自相关13、金融风险包括：风险识别、风险度量、风险控制 14、证券公司的三大基本要素：人才、资金、金融产品 15、利率风险的表现形式：重新定价风险、基准风险、收益曲线风险、期权性风险 16、流动性风险的表现形式：再融资风险、偿还期风险和提前支取风险17、商业银行风险管理由三大要素组成：风险测量、风险评价与风险控制 18、银行风险管理的主要目标：①银行风险收益结构最优化, 实现安全性与赢利性兼顾②由于银行有限的风险承担能力必须限制银行整体风险19、信用风险特征：1、风险概率分布的可偏性2、悖论(credit paradox)现象3、信用风险数据的获取困难20、市场风险管理主要包括：风险识别、风险测算、风险政策和过程、风险分析和检测、风险报告、风险确认和审计21、构建证券投资组合的原因：1)降低风险2)实现收益最大化22、无差异曲线的特征：1）无差异曲线的斜率是正的2）该曲线是下凸的3）同一投资者有无限多条无差异曲线4）同一投资者在同一时间、同一时点的任何两条无