技术分析与理论及实战运用课件 .ppt

技术分析及实战应用 技术分析的理论基础 技术分析的三个基本假设： 1）市场行为包含一切—基础 市场永远是对的 2）价格以趋势方式演变—核心 顺势而为 3）历史会重演 常用的技术工具 1、趋势线 2、通道 3、黄金分割线 4、平滑异同平均线指标（MACD） 5、K线形态 6、指标：RSI、KDJ 趋势的基本概念 通道在实际操作中的应用 平滑异同平均线—MACD指标 随机指标—KDJ (BOLL)布林带 相对强弱指标—RSI 黄金分割理论 K线形态及应用 如何判断底部和顶部 一、趋势的基本概念 趋势的概念是技术分析的核心内容，是市场何去何从的方向. 趋势有三种方向： 1）上升趋势 2）下降趋势 3）横向整理 上升趋势为一系列依次上升的峰和谷； 下降趋势为一系列依次下降的峰和谷； 1）趋 势 线 趋势线的作用 趋势线一旦出现，价格可能会上涨或下跌到趋势线的附近 。 在上升的趋势中，如果价格已经穿越先前的高点而未能持续挺升，稍后又跌破先前的高点，则趋势很可能发生反转。下降趋势也是如此。 趋势线可以帮助你看清短期内价格走势，是上涨还是下跌。 趋势线运用的原则 趋势线经过的底部和顶部越多，形成的时间越久，这条趋势线就越具有参考意义。 趋势线的相对斜率。30度至45度的趋势线最有意义。 趋势线过于陡峭则说明上涨（下跌）难以持久。 例：上升趋势线 例：下降趋势线 2）支撑和阻力的概念 上升趋势 下降趋势 支撑和阻力的互换 3）习惯数字是非常重要的支撑和阻力 市场经常在习惯数字上停止上升和下跌， 交易员习惯以20，50，80，00作为价格目标，这些习惯的数字常常成为心里上的支撑和阻力。 根据习惯数字的特点，交易时不要把交易指令正好放在这些数字上。 多头的止损应低于习惯数字. 空头的止损应高于习惯数字 二、通道的在实际操作中的应用 通道的形成 通道的级别以及不同级别对应的操作方法 1）通 道 理 论 通道是由两条平行线组成，一条是支撑线，一条是压力线. 价格趋势整个地局限于两条平行线之间。 通道维持的时间越长，这种趋势就越明显. 通道分上升通道和下降通道 2）通道的形成 汇率在向着某个方向运行时所产生的回调，连接回调点和高点或低点的直线然后经过平移而形成的平行通道。 这种回调一般都大于38.2%，如果回调小于38.2%则说明该趋势比较强硬，我们应该有趋势的操作方法来运。 举例：上升通道 举例：下降通道 3）通道的画法1 通道画法2 3）通道的级别与操作 周线图所形成的通道 日线图中所形成的通道 4小时图中所形成的通道 周线中形成通道的操作方法 画出通道的上沿和下沿 在接近上沿和下沿时，在日线上是否有明显的K线信号或4小时线中是否有明显的K线组合。 同时1小时线中是否有图形形态的出现，比如，M头、W底，头肩顶或底等反转形态。 如果有则立刻入场，止损就是筑底时所形成的最低点或筑顶时形成的最高点。 日线中通道的操作方法 寻找到日线的平行通道 在通道的上、下沿观察4小时线的K线组合 从1小时线中得到图形形态的确认，并决定入场 注：如果是上升通道，只在通道的下沿寻找做多的机会，直到碰到长周期中的重要阻力位时在通道的上沿做一次反转，如果是下降通道，只在通道的上沿寻找做空的机会，直到达到长周期中的重要支撑位时在通道的下沿做一次反转。 4小时线通道的操作方法 寻找通道 按照通道顺方向操作 在小时线中有明显的K线组合就立刻进场 注：如果是上升通道，只在通道的下沿寻找做多的机会，直到碰到日线中的重要阻力位时在通道的上沿做一次反转，如果是下降通道，只在通道的上沿寻找做空的机会，直到达到长周期中的重要支撑位时在通道的下沿做一次反转。 三、平滑异同平均线指标（MACD指标） 1） MACD指标的原理： MACD 指标是根据均线的构造原理，对股票价格的收盘价进行平滑处理，求出算 术平均值以后再进行计算，是一种趋向类指标。 2）MACD指标的实战技巧 MACD 指标的实战技巧主要集中MACD 指标的“金叉”、“死叉”以及 MACD 指标 中的红、绿柱状线的情况等两大方面。 买入信号 1、DIF 线和 MACD 线的交叉情况分析 a.当MACD指标中的DIF线和MACD线在远离0值线以下区域同时向下