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上市公司股权激励会计处理中问题及对策【摘要】 随着我国上市公司实施股票期权激励的普遍化，对股票期权进行不同的会计处理对公司的财务状况，进而对资本市场的影响也越来越大。文章通过对M公司股票期权激励会计处理的介绍和分析，说明我国上市公司在实行股票期权激励过程中的问题，进而提出了完善会计监管的措施。 【关键词】 股票期权； 会计处理； 会计准则 随着我国上市公司实施股票期权激励的普遍化，对股票期权进行不同的会计处理对公司的财务状况，进而对资本市场的影响也越来越大。为此，在中国证券监督委员会于2005年12月31日颁布了《上市公司股权激励管理办法（试行）》后，财政部也于次年2月出台了《企业会计准则第11号——股份支付》（以下简称“股份支付”），为上市公司股票期权激励制度的实施及其会计处理提供了指导和依据。然而，在实际实施过程中却出现了一些问题，股票期权的会计处理采用公允价值计量方法，产生了巨额期权费用，严重影响了公司的利润。同时，公司管理层为了能行使股票期权，有目的地粉饰财务报表，以便达到预先规定的行权条件。因此，研究我国上市公司股票期权的会计处理就显得非常必要。 一、M公司股票期权激励计划及其实施情况 M公司是我国早期上市的股份公司之一。为激励管理层勤奋工作，该公司股东大会在2006年审议通过了“股票期权激励计划”（以下简称“计划”），决定实行股票期权激励，并规定当年的9月1日为股票期权激励计划授权日。根据“计划”，M公司按照《上市公司股权激励办法（试行）》规定的最高比例，将总计3 185万份的股票期权授予激励对象，每份股票期权的持有者可以在2006年9月1日起之后的三年内的可行权日，按照规定的行权价格（13.15元）和行权条件（激励对象在行权的前一年度的绩效考核为合格，公司在扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率不得低于18%，行权年度净利润较上一年度增长20%），购买一股M公司的股票，该部分股票的来源为M公司向激励对象定向发行。行权开始日为股票期权激励计划授予日的一年之后，首次行权不得超过20%，剩余期权可在首次行权的90日后至股票期权有效期内分次行使，但在授权年度后的第一个完整会计年度内，激励对象的累计行权比例不得超过30%，第二个完整会计年度内累计行权比例不得超过60%。“计划”同时规定，各激励对象的行权年限为三年，即在授权日之后三年内必须行权完毕。如果在此期限内不能行权或没有行权，则所剩股票期权作废。 二、M公司股票期权会计处理方式及其对公司的影响 （一）M公司股票期权具体会计处理 按照“股份支付”及权益工具计量和确认的规定，由于M公司实施的激励计划中的股票期权没有现行市价，也没有相同交易条件期权的市场价格，所以该公司采用期权定价模型的方式估计股票期权的公允价值。经计算，M公司一次授权、分期行权的每份期权在2006年9月1日的公允价值为7.6893元。 根据新企业会计准则的有关规定，公司2006年度和2007年度分别确认股份支付相关成本费用55 220 067.12元、147 700 559.88元。若扣除股份支付相关成本费用对2006年和2007年净利润的影响，该公司2007年度共实现净利润544 323 731.93元，比上年同期增长76.39%。 1.2006年的会计处理 根据M公司《股票期权激励计划》及相关规定，2006年12月31日为行权等待期的第一个资产负债表日，M公司应于2006年12月31日根据行权条件对可行权的权益工具数量作出最佳估计，进而计算股票期权激励费用（股权激励费用＝授予日公允价值×可行权数量最佳估计数）。M公司2006年度确认的股票期权费用为55 220 067.12元，分别计入了管理费用、销售费用和制造费用。然而，M公司2006年度使用旧的企业会计准则，对股票期权不进行会计处理，也就不确认期权费用。2007年度，M公司采用新的企业会计准则，根据新准则的要求，对2006年度应确认的股份支付相关成本费用进行调整，调减2006年度合并净利润55 220 067.12元，调减2007年期初未分配利润55 220 067.12元，调增2007年1月1日的资本公积金55 220 067.12元。 2.2007年的会计处理 根据M公司《股票期权激励计划》及相关规定，2007年12月31日为行权等待期的第二个资产负债表日，M公司应于2007年12月31日根据行权条件对可行权的权益工具数量作出最佳估计，进而计算股票期权激励费用。M公司2007年度确认应有147 700 559.88元（7.6893×26 390 000－ 55 220 067.12）的股票期权费用，分别计入了管理费用、销售费用和制造费用。 3.2008年的会计处理 （二）股票期权会计处理