平安信托基础产业投资部产品 v1_6.pptVIP

平安信托基础产业投资部介绍（2012） 平安信托基础产业投资部产品介绍 平安信托基础产业投资部 2 目录 基础产业投资部主要业务 矿产资源 能源电力 基础设施 基础产业投资部四大核心产品 3 平安集团为客户提供一站式综合金融服务 中国平安保险(集团)股份有限公司于1988年诞生于深圳蛇口，是中国第一家股份制保险企业，至今已发展成为融保险、银行、投资等金融业务为一体的整合、紧密、多元的综合金融服务集团。公司为香港联合交易所主板及上海证券交易所两地上市公司，股票代码分别为2318和601318 银行 保险 投资 截至2012年6月30日，中国平安总资产人民币26,450亿元，通过旗下9家专业子公司以统一的品牌向超过7,400万客户提供保险、银行、投资等全方位、个性化的一站式金融产品和服务。 4 基础产业是平安集团资产主要配置方向 巨额资金投资需求 平安集团年度保费收入超过2700亿，平安信托的信托资产管理规模达1962亿，投资压力巨大，需要寻找合适的投资标的。 海外投资经验 从海外的经验来看 ，基础产业项目颇受长期资金机构投资者青睐，包括保险资金 、养老基金、退休基金在内的长期资金占到对基础产业投资全部投资人总量的50%左右。 巨额资金匹配基础产业资产是国际通行惯例！ 5 平安信托是平安集团主要的非资本市场投资平台 平安信托有限责任公司（以下简称“平安信托”）成立于1996年7月2日，是中国平安的控股子公司，目前平安信托注册资本为69.88亿元，是国内注册资本金最大的信托公司； 平安信托2011年信托资产管理规模达1962亿，不良资产率低于1%，是全国资产质量最好的信托公司之一，并以优良的资产质量、积极的创新精神和优秀的管理水平被中国银监会评为全国最优秀的九家信托公司之一。 平安信托作为平安集团主要的非传统投资平台，为满足保监会和银监会对投资规模、投向和方式的合规性要求，通过全资子公司平安创新资本投资有限公司来积极拓展平安集团在基础产业投资、物业投资和股权投资等方面的业务。 6 基础产业投资部是平安信托投资主力军之一 基础产业投资 利用保险资金、信托资金等，以股权、债权及夹层融资等多种方式投资于成熟的基础产业项目，组建起以交通基础设施、能源电力、矿产资源为主的基础产业投资组合。 物业投资 利用平安综合金融平台与自身资金优势，组建以商业、写字楼、服务式公寓、酒店为主的，收益持续稳定的物业投资管理组合。构建全方面的金融地产价值链。 私人股权投资 以高风险高回报长期股权投资为主，满足少数高风险偏好客户的需求，投资领域包括Pre-IPO、兼并收购以及定向增发等。 资本市场类 融资类 现金类 其他类 非资本市场投资平台 第三方资产管理 平安信托业务类型 7 基础产业投资部三年计划投资规模超千亿 基础产业投资部是平安信托非资本市场投资的主力军之一，未来三年将为平安集团来源于多个渠道的资金投资近千亿规模。 根据业务发展规划设定投资方向，四个团队各自有主要投资重点领域和主打产品模式，各团队内部有相应的细分行业。 投资前线 基础设施室 共同资源 能源电力室 矿产资源室 基础产业投资部 根据业务发展规划设定共同资源；主要工作范畴：落实资金安排、基金募集、对接信托和保险资金、客户与销售管理、对接信托内部各部门并提供综合服务等。 资金企划室 风控研究室 综合服务室 险资运用室 8 基础产业投资部三大重点关注行业 煤炭 油气 铁矿 有色金属 贵金属 稀有金属 非金属 高速公路 供水 货运铁路 港口 机场 轨道交通 污水 处理 风能 水电 核能 太阳能 电网及装备 储能 管网 矿产 资源 基础 设施 能源 电力 矿产资源中重点关注煤炭、铁矿、主要有色金属、油气、贵金属等，这些都是GDP高度相关的支柱型矿产资源，成长性较高，周期性也较强，对大规模长期资金需求量大； 基础设施领域中重点关注公路，铁路，轨道交通，机场，港口这些具有高垄断性的建设项目。收入可预测性高，市场化程度高、资产上市通道畅通。除此外还有污水固废处理，需求稳定且具有刚性，培育期后即呈现高平稳模式； 能源电力领域中重点关注风电、核能、太阳能、水电等可再生能源和LNG等能源辅助运用，稳定的能源供给是国家经济前进的主要驱动力，对长期大规模资金的需求量巨大。 9 基础设施重点细分行业合作策略 行业 存在机会 合作策略 高速公路 部分央企、民企前几年参与投资建设的7918干线路网中的高速公路项目，建设成本较低，目前逐渐进入成熟期； 各地高速投资平台财务发生恶化，存在巨大融资需求。 为企业提供多种方式融资：“收费权质押”的资产证券化融资、信托计划、保险债权投资； 投资优质企业的股权，准成熟/成熟的国高网优质路段； 组建高速公路资本运作平台，为高速公路项目投融资提供长期可持续发展的资金渠道。