第七章财管.docxVIP

第七章单选题1．长城企业的现金收支状况比较稳定，预计全年（按360天计算）需要现金200000元，现金与有价证券的转换成本为每次400元，有价证券的年利息率为10%，则最佳现金持有量为（）A．40000元 B.4000元 C.2000元 D.200000元2．某企业每年耗用某种材料3600kg，该材料单位成本10元，单位储存成本为2元，一次订货成本25元。则每年最佳经济进货批量Q*为（）A．300kg B.24kg C.189.74kg D.3600kg3．某企业从银行以贴现的方式取得利率为8%的一年期借款100万元，则其实际利率为（）A．8.70% B.8% C.7.41% D.以上答案都不对4．某企业按“2/10，N/20”的条件购入商品，价款为100万元，若超过折扣期付款，则应付账款的机会成本为（）A．73.47% B.72% C.36.73% D.以上答案都不对5．某企业按“1/10，N/20”的条件购入商品，价款为100万元，隐含利息成本为（）A．36.36% B.36% C.18.37% D.以上答案都不对6．某企业按“1/10，N/30”的条件购入商品，价款为100万元，隐含利息成本为（）A．18.18% B.18% C.12.24% D.以上答案都不对7．某企业按“2/10，N/30”的条件购入商品，价款为100万元，隐含利息成本为（）A．36.73% B.36% C.24.49% D. 以上答案都不对8．临时性负债不但融通临时性流动资产的资金需要，还解决部分永久性资产的资金需要，这样的营运资金筹资政策是（）A．激进型筹资政策 B.配合型筹资政策 C.稳健型筹资政策 D.以上答案都不对9. 临时性负债只融通部分临时性流动资产的资金需求，另一部分流动资产由其他资金融通的营运资金筹资政策是（）、A．激进型筹资政策 B.配合型筹资政策 C.稳健型筹资政策 D.以上答案都不对10.临时性流动资产由临时性流动负债满足，永久性流动资产和长期资产由长期资金和自发性负债满足的营运资金筹资政策是（）、A．激进型筹资政策 B.配合型筹资政策 C.稳健型筹资政策 D.以上答案都不对多选题流动负债的特点（）A．速度快 B．弹性大 C．成本低 D．风险大2．现金的持有动机（）A．交易性动机 B．预防性动机 C．投机性动机 D.以上答案都不对3．存货成本包括（）A．取得成本 B．储存成本 C．缺货成本 D.转换成本4．商业信用的具体形式有（）CA．应付账款 B．应付票据 C．预收账款 D.预付账款5.应收账款的成本包括（）A.机会成本 B.管理成本 C.坏账成本 D.现金成本6. 运用成本分析模式确定最佳现金持有量时，需要考虑的成本有（）A.机会成本 B.管理成本 C.短缺成本 D.转换成本7.运用存货模式确定最佳现金持有量时，需要考虑的成本有（）A.持有机会成本 B.转换成本 C.管理成本 D.短缺成本8.应收账款管理成本包括（）A.客户资信调查费用 B.应收账款账簿记录费用 C.收账费用 D.坏账成本9.存货的储存成本包括（）A.占用资金的应计利息 B.仓库费用 C.保险费用 D.存货破损和变质损失10.营运资金管理政策包括（）A.宽松的营运资金政策 B.适中的营运资金政策 C.紧缩的营运资金政策 D.激进的筹资政策11.营运资金筹集政策包括（）A．激进型筹资政策 B.配合型筹资政策 C.稳健型筹资政策 D.紧缩的营运资金政策判断题在一般情况下，营运资金越多，企业违约风险就越小，举债融资能力就越强。当现金量达到控制上限时，用现金购入有价证券，使用现金持有量下降至现金返回线。当现金量降到控制下限时，则抛售有价证券换回现金，使现金持有量回升至现金返回线。计算题1．假日批发企业预测的年度赊销收入净额为2400万元，其信用条件是：N/30天，变动成本率为65%，资金成本率（或有价证券利息率）为20%。假设该企业收账政策不变，固定成本总额不变。该企业准备了三个信用条件的备选方案，A：维持N/30的信用条件；B：将信用条件放宽到N/60；C：将信用条件放宽到N/90。各备选方案估计的赊销水平、坏账百分比和收账费用等有关数据如下表所示。信用条件备选方案项目A(N/30)B(N/60)C(N/90)年赊销额/万元应收账款周转率/次应收账款平均余额/万元维持赊销业务所需资金/万元坏账损失/年赊销额坏账损失/万元收账费用/万元2400122400/12=200200×65%=1300.022400×2%=4824264062640/6=440440×65%=2860.032640×3%=79.24028004280