报表运用之筹预测.ppt

报表之综合运用——筹资数量的预测：营业收入比例法 1.营业收入比例法的原理 2.营业收入比例法的运用 编制预计利润表，预测留用利润 编制预计资产负债表，预测外部筹资额 按预测模型预测外部筹资额 1.营业收入比例法的原理 营业收入比例法是根据营业业务与资产负债表和利润表项目之间的比例关系，预测各项目资本需要额的方法。 优点：能为财务管理提供短期预计的财务报表，以适应外部筹资的需要，且易于使用。 缺点：倘若有关销售百分比与实际不符，据以进行预测就会形成错误的结果。因此，在有关因素发生变动的情况下，必须相应地调整原有的销售百分比。 2.营业收入比例法的运用 （1）编制预计利润表，预测留用利润。 主要步骤： 第一步：收集基年实际利润表资料，计算确定利润表各项目与销售额的百分比。 第二步：取得预测年度的营业收入预计数，计算预测年度预计利润表各项目的预计数，并编制预测年度预计利润表。 第三步：利用预测年度税后利润预计数和预定的留存比例，测算留存利润的数额。 例：某企业20×8年实际利润表（简化）的主要项目与营业收入的比例如下表所示，企业所得税税率为25%。试编制该企业20×9年预计利润表，并预测留用利润。 【练习题】：东方公司20×8年实际利润表（简化）如下表所示，企业所得税税率为25%，该企业20 × 9年预计营业收入为50000万元，税后利润的留存比例为40%。试编制该企业20×9年预计利润表，并预测留用利润。 20 × 9年东方公司预计利润表简化 项目 2008年实际数 占营业收入的比例（%） 2009年预计数 营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 40 000 25 000 4 500 1 900 1 500 600 营业利润 加：投资收益 营业外收入 减：营业外支出 6 500 550 50 100 利润总额 减：所得税 7 000 1 750 税后净利 5 250 20 × 9年东方公司预计利润表简化 2009年预计留存利润总额为6562.5*40%=2625（万元） 项目 2008年实际数 占营业收入的比例（%） 2009年预计数 营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 40 000 25 000 4 500 1 900 1 500 600 100 62.5 11.25 4.75 3.75 1.5 50000 31250 5625 2375 1875 750 营业利润 加：投资收益 营业外收入 减：营业外支出 6 500 550 50 100 16.25 8125 550 50 100 利润总额 减：所得税 7 000 1 750 8750 2187.5 税后净利 5 250 6562.5 2.营业收入比例法的运用 （1）编制预计利润表，预测留用利润 （2）编制预计资产负债表，预测外部筹资额 敏感项目：与营业收入保持基本不变比例关系的项目。 敏感资产项目：一般包括现金、应收账款、存货等项目； 敏感负债项目：一般包括应付账款、应付费用等项目。 应收票据、固定资产、长期投资、递延资产、短期借款、应付票据、长期负债和投入资本、留存利润等不宜列为敏感项目。 2.营业收入比例法的运用 步骤： 第一步，取得基年的资产负债表资料，并计算敏感项目与营业收入的比例。 第二步，计算预测年度的敏感项目金额。 第三步，确定预测年度的留存利润增加额及资产负债表中的留存利润累计额。 2.营业收入比例法的运用 例：某企业20×8年实际营业收入15000万元，资产负债表及其敏感项目与营业收入的比例如下页表所示。20×9年预计销售收入为18000万元。试编制该企业20×8年预计资产负债表（简化），并预测外部筹资额。 例：根据上例中的数据，运用式（4-2）预测该企业20×9年需要追加的外部筹资额。 【课堂习题】 东方公司 20 ×8年实际营业收入为40 000万元，资产负债表如下图所示。2009年预测销售收入为50 000万元。是编制该企业2009年的预测资产负债表（简化），并预测外部筹资额。 【例题】 20 × 9年东方公司预计资产负债表简化 项目 2008年实际数 占营业收入的比例（%） 2009年预计数 现金* 应收账款* 存货* 固定资产 其他长期资产 20 000 1 000 86 000 15 000 2 000 资产合计 124 000 短期借款 应付票据 应付账款* 长期借款 5 000 13 000 24 000