情境与敏感度分析.docVIP

情境分析（ Scenario Analysis） 與敏感度分析（Sensitivity Analysis）可謂管理人員工作的一部分。以利潤為分析對象為例，前者可以告訴我們利潤在不同情況下的變化，例如鎖售與成本同時上升10%，利潤會怎樣；光成本上升10%，利潤又會怎樣。後者則變動某一變數，例如銷售的升幅，透過利潤的變化來看利潤對成本的敏感度。個案 我們有2002年的銷售、成本、其他支出三個數字，可算出利潤。現在要做2003年的預測：　　升幅/(跌幅)　　1) 預測　　2) 最差　　3) 最佳　　成本　　　　　+2%　　　+10%　　　-20%　　其他支出　　　-5%　　　 ? +5%　　 ? ?-10%　　而銷售則預計在 -3%至 +3%之間，我們想看看在不同的情境下，銷售的變化對利潤的影響。 　　在Excel裡，這兩個分析分別利用「工具｜分析藍本」與「資料｜運算列表」完成。讓我先介紹如何做敏感度分析。敏感度分析我們想看看銷售增幅分別在+3%, +2%, +1%, 0%, -1%, -2%, -3%的時候，利潤會怎麼樣，步驟如下： 首先把利潤的公式拷到E12，並把銷售的升幅或減幅列於D13:D19； 選擇有關儲存格（D12:E19）； 選「資料｜運算列表」（Data | Table）； 由於銷售的變數是放在同一欄，故此應在「欄變數儲存格」輸入放置變數的位置（D5）； 按「確定」；　　 完成　　 情境分析在我們三個情境當中，只有成本和其他支出兩個變數，用人手改勉強可以，但也很麻煩。要是有上十個變數，人手改動變動實在費時失事。故此我們需要借助分析藍本，設定的步驟如下： 選「工具｜分析藍本」（Tools | Scenarios）； 在「分析藍本名稱」輸入第一個情境的名字「預測」； 在「變數儲存格」輸入成本和其他支出的地址（D6, D8），可以以點選的方式填上； 按「確定」；　　 現在輸入兩個變數的值，預設值為現用值； 按「確定」；　　 現在已設定了一個情境；　　 接下來可按「新增」來加其餘兩個情境，步驟大致一樣，這裡不重覆；　　 有了分析藍本管理員，我們便可以很容易在各個情境間穿梭。假設我們要想想「最佳」的情境，只要在「分析藍本」下選「最佳」，然後按「顯示」，情境內的變數便會填進有關的儲存格。　　 三個情境都準備好了，下一步就是製作報告。在分析藍本管理員下，按「摘要」； 「報表類型」選「分析藍本摘要」； 「目標儲存格」選擇我們要看的結果，也就是在各個銷售變幅下的利潤（E13:E19）； 按「確定」；　　 你會看到這個報告，很清楚吧？