商业银行风险管理的三维整合模式研究.PDFVIP

2017 年第1 期 85 商业银行风险管理的三维整合模式研究 蔡宁伟1 摘要：风险管理历来是商业银行的难点和痛点，备受理论和实践的关注。目前，商业银行 的风险管理主要按照其内涵来分类，并据此开展组织设计、岗位设置和人员配备。本研究尝试 突破风险内涵的分类，依据类型学的思路从其他维度进行整合与重塑，力求给予风险管理以新 的视角和探索。研究分别提出了基于时间、措施和业务层次维度的新型风险管理分类，探讨了 三种分类下辖九种类型的特征和发展阶段。在比较上述三种维度风险分类异同的基础上，提出 商业银行基于时间、措施和层次三维风险管理的整合模型，用以完善全面风险管理体系，持续 提高风险管理水平。 关键词：商业银行；风险管理；全面风险管理；公司治理 一、引言 风险管理是商业银行经营管理中亘古不变的话题。商业银行等金融机构只有在确保风险 可控的前提下，才能实现盈利和发展。如果失去了风险管理这一 “经济基础”，其他目标和愿 景只能化作虚幻的 “上层建筑”。在商业银行风险管理的研究领域，近年来针对风险计量原理 和方法的研究偏多 （罗猛、綦相和邵长毅，2009 ；阎庆民，2011 ；欧晖和周玮，2012 ；吴博， 2012 ；刘亮，2015 ；杨东平，2015 ；莫建民、吴远洪、高翔和卿树涛，2016 ；李达、陈颖、刘 通、刘波和孙寅浩，2016 等），而针对风险管理类型和划分的研究相对不足，对国内商业银行 风险管理的历程与回顾更是凤毛麟角 （易会满，2013 ）。这一情况与我国商业银行后发进入的 实际相符：更多的中小商业银行正在准备或者尚未开展高级法等必威体育精装版方法，因此对计量的探讨 反映的正是实践的关心与关注。与此同时，其他国家的商业银行也对自身采取哪种方法更合适 十分关注，一些计量性的研究也针对这类问题展开。特别是具有不确定性、多样性、随机性特 征的操作风险 （蔡宁伟，2015 a ），更是成为风险管理领域研究的前沿课题 （Chernobai、Jorion 和Yu ，2011 ；Dutta ，2012 ；Dutta 和Babbel ，2014 等）。本研究尝试弥补此类不足，将依据不 1 蔡宁伟，管理学博士，中信银行总行合规部。本文为作者学术思考，不代表所在单位的意见。 商业银行风险管理的三维整合模式研究 总第 期 86 61 同的划分维度总结国内风险管理的阶段，整合基于时间维度、措施维度和层次维度的风险管理 类型，并纳入全面风险管理的整体框架，给予风险管理以新的视角和探索。 商业银行的风险 “点多面广”，风险管理的战线更为绵长、领域更为宽广。总体来说，当 今商业银行的风险管理主要按照其内涵来分类。新巴塞尔协议的“三大风险”主要包括信用风险、 市场风险和操作风险，上述风险主要包含在 “第一支柱”框架下 （Basel Committee on Banking Supervision，2004 ）。商业银行常见的风险还包括合规风险、道德风险和声誉风险，它们通常 被视为属于操作风险的范畴。此外，比较常见的风险还包括流动性风险、战略风险、系统风险、 法律风险、策略风险、业务风险、利率风险 （蔡宁伟，2015 a ）、国别风险 （跨境风险）、跨业 风险和其他风险 （银监会，2016 ）。其中，利率风险等属于市场风险范畴、国别风险和信用风 险也有交叉。在商业银行的组织架构和部门设计上，主要依据上述分类并结合业务职能来进行 岗位设置和人员配置，力求达到全面管控风险的目的。但是，商业银行的风险管理点多面广， 而以合规风险、操作风险等为代表的风险类型又具有复杂性、难以预测性、多元性、频发性和 高发性，因而难以管理。这就需要在实际业务中，突破风险内涵的传统分类，尝试依据类型学 的思路 （蔡宁伟，2015b ），结合国内外商业银行风险管理的长期实践，从其他维度进行整合与 重塑，发掘可以用于经营管理的风险维度。 本研究以中国银行业的实践为基础，借鉴了国内外对风险管理种类的主要研究，构建了如 下研究架构。首先梳理基于时