中国人寿投资型产品.pptVIP

中国人寿保险投资型产品;一 投资型保险的产生;二 投资型保险的基本原理;三 国内投资型保险的分类;分红保险是在投保人付费得到保障的情况下，享受保险公司一部分经营成果的保险。根据保险监督委员会的规定，分红一般不得少于可分配利润的70％。若保险公司经营不善，分红可能非常有限，或者可能没红可分。但是分红保险设有最低保证利率，客户的基本保障是有保证的。因此适合于风险承受能力低、对投资需求不高、希望以保障为主的投保人。;分红保险的红利主要来源于“三差”：利差、死差和费差。利差是保险公司实际投资收益率和预定投资收益率的差额导致的收益或者亏损；死差是预定死亡率和实际死亡率的差额导致的收益或者亏损；费差是保险公司预定费用率和实际费用率的差额导致的收益或者亏损。一般来说，在规范的保险市场，保险公司之间死差和费差差异不大，红利主要来源于利差收益。;2 特点;（二）万能保险;2 特点;万能保险主要提供两方面的功能，储蓄投资和保险保障。保险公司对于万能险的收益都有保底承诺，目前一般的保底收益都在年收益1.75%一2.5%。万能保险的灵活性主要体现在变现能力上。通常，保险公司都会允许万能险保户从投资账户里支取现金，但必须保留约定的最低金额。客户可以根据自己的需要，从个人投资账户中提取部分资金，而并不影响账户剩余部分资金的实际收益。但是从投资账户支出现金时，投保人通常也要向保险公司支付一定的手续费。万能保险适合于需求弹性较大、风险承受能力较低、对保险希望有更多选择权的投保人。;投资连结保险; 投保人可以调整保费在不同投资帐户之间的分配比例，也可以在不同投资帐户之间进行资产的转换。由于投资帐户不承诺投资回报，保险公司在收取资产管理费后，将所有的投资收益和投资损失由客户承担。投资连结保险适合于具有理性的投资理念、追求资产高收益同时又具有较高风险承受能力的投保人。 ;投资连结保险; 2 特点 (1)投资连结保险可汇集客户的投资资金，通过专业投资人才的投资运作，获取规模效益和较高的回报，最后使客户受益；其可变保费的缴付方式可满足客户在不同经济状况下的不同需求。 (2) 投资连结保险除了同传统寿险一样给予保户生命保障外，还可以让客户直接参与由保险公司管理的投资活动，将保单的价值与保险公司的投资业绩联系起来。 ;四 投资型保险与传统型保险之比较 ;五 保险型式;（一）变额寿险(Variable Life Insurance) 变额寿险是一种固定缴费的产品，可以采用趸缴或分期缴。变额寿险的投资报酬率无最低保证，因此现金价值并不固定，另一项最大的差别是传统终身寿险的身故保险金固定，而变额寿险身故保险金之给付会受投资绩效的好坏而变动。 　　 ;;其特点包括： 1.在某限度内可自行决定缴费时间及支付金额。 　　 2.任意选择调高或降低保额。 　　 3.保单持有人自行承担投资风险。 　　 4.其现金价值与变额寿险一样会高低起伏，也可能降低至零，此时若未再缴付保费，该保单会因而停效。 　　 5.分离账户的资金与保险公司的资产是分开的，故当保险公司遇到财务困难时，账户的分开可以对保单持有人提供另外的保障。 ;(三) 变额年金 　 与变额年金相对应之传统型商品是定额年金，定额年金分为即期年金及递延年金，而变额年金多以递延年金形式存在。变额年金的现金价值与年金给付额均随投资状况波动，在缴费期间内，其进入分离账户的保费，按当时的基金价值购买一定数量的基金单位，称为「累积基金单位」，每期年金给付额等于保单所有人的年金单位数量乘以给付当期的基金价格，因此年金给付额随着年金基金单位的资产价值而波动。;六 投资保险的相关费用 投资型保险的费用相当透明，以下列出为最常见之费用： 　 1 基本保障费用：系指保险公司再签发保单时，向保户收取公司营运相关行政费用，通称前置费用。 　　 2额外投资保费费用：系指保户将额外一笔钱投入分离账户时，保险公司收取的投资行政费用。 　　 3 保单管理费：系指保单运作所产生的行政管理费用，自保单现金价值中每月扣取。　　 4 投资标的转换费用：系指投资标的转换时所产生之费用，一般而言，保险公司允许保户在固定时间固定次数内，转换投资标的不需收取任何费用，若超过则依次数收取转换费用。 　　 5赎回费用：即后置费用，通称解约费用，有关解约费用之计算及扣除方式，依各保险公司之契约规定办理。;七 投资型保险的特点 1抵御通货膨胀 如果在资本市场上，由于通货膨胀或是其他的原因，导致名义利率上升的幅度较大，传统寿险仍然按预定的保证利率计息，投保人将会蒙受巨大的利差损失，从而会引起大量的退保，严重影响保险公司经营的稳定性。而投资型保险不设保证利率。当资本市场利率上升时，保险公司的投资收益率也升高，投资账户上每一单位的价值增加，利益直接由投保人享受。当然投保人也有面临损失的可能性。