海南航空筹资之路与资本结构探索.doc

海南航空公司简介 公司名称 ：海南航空股份有限公司　　　　　　　　　　　　　　　　　 英文名称： Hainan Airlines Co.,Ltd.　 股份构成： ─────────┬──────┬──────┬──────┬────── 　股份构成(万股)　│ 2009-09-29 │ 2009-06-30 │ 2008-12-31 │ 2008-06-30 ─────────┼──────┼──────┼──────┼────── 总股本　　　　　　│　 353025.28│　 353025.28│　 353025.28│　 353025.28 流通A股　　　　　│　 334552.96│　 334552.96│　 334552.96│　 334552.96 　 实际流通A股　　│　 334519.40│　 156368.68│　 122249.01│　 122249.01 　 限售流通股　　 │　　　 33.56│　 178184.28│　 212303.95│　 212303.95 　　境内法人股　　│　　　 33.56│　 178184.28│　 212303.95│　 212303.95 流通B股　　　　　│　　18472.32│　　18472.32│　　18472.32│　　18472.32 ─────────┴──────┴──────┴──────┴──────　 公司背景： 89年10月经中国民航局和海南省人民政府批准，“海南省航空公司”正式成立，海南省政府投资人民于海南航空。92年本公司以定向募集方式进行规范化股份制改造。93年1月8日本公司完成股份制改组，成为全国第一家股份制航空企业。97年2月24日更名为现名。 法人代表 ： 李晓明　 经营范围：国际、国内（含港澳）航空客货邮运输业务；与航空运输相关的服务业务；航空旅游；航空食品；机上供应品；航空器材；航空器代管业务；航空地面设备及零配件的生产；候机楼服务和经营。　 主营业务：航空运输 控股股东与实际控制人 ┌───────┬─────────────────────────┐ ｜控股股东　　　｜大新华航空有限公司(48.62%)　　　　　　　　　　　　｜ ├───────┼─────────────────────────┤ ｜实际控制人　　｜海南省发展控股有限公司(持有控股股东比例：40.65%)　｜ ├───────┼─────────────────────────┤ 股东变化 截至日期:2009-09-30 十大流通股东情况 股东总户数:245265 户均流通股:13639 ──────────────┬─────┬─────┬────┬───── 股东名称　　　　　　　　　　｜持股数(万 ｜占流通股比｜股东性质｜增减情况( 　　　　　　　　　　　　　　｜　　　 股)｜　　　 (%)｜　　　　｜　　万股) ──────────────┼─────┼─────┼────┼───── 大新华航空有限公司　　　　　｜ 171639.47｜ 51.31 A股｜　公司　｜170310.80 海口美兰国际机场有限责任公司｜　43142.45｜ 12.90 A股｜　公司　｜　7839.92 长江租赁有限公司　　　　　　｜　28457.55｜　8.51 A股｜　公司　｜　　 未变 American Aviation LDC　　　 ｜　10804.32｜ 58.49 B股｜　公司　｜　　 未变 海航实业控股有限公司　　　　｜　 9018.10｜　2.70 A股｜　公司　｜　　 未变 华夏成长证券投资基金　　　　｜　 2179.99｜　0.65 A股｜　基金　｜　　 新进 中国建设银行－中信红利精选股｜　 1299.99｜　0.39 A股｜　基金　｜　　 新进 票型证券投资基金　　　　　　｜　　　　　｜　　　　　｜　　　　｜　　　　　 中国工商银行－建信优化配置混｜　 1099.98｜　0.33 A股｜　基金　｜　 599.98 合型证券投资基金　　　　　　｜　　　　　｜　　　　　｜　　　　｜　　　　　 中国国旅集团有限公司　　　　｜　　621.25｜　0.19 A股｜　公司　｜　　 新进 裕阳证券投资基金　　　　　　｜　　600.00｜　0.18 A股｜　基金　｜　　 未变 ──────────────┴─────┴─────┴────┴─────　　　 海南航空筹资之路分析 权益资本 B股： 本次B股发行，在扣除有关费用后的所得款项净额约为美元3142 万元（约为人民币26084万元）。 发形情况 1、承销方式：本次发行采用包销方式 2、发行方式：采用私募方式在境外发行 3、发行地区：境外发行 4、发行对