中国创业投资及私募股权投资市场统计分析报告.pdf

ChinaVenture 2009 年第一季度中国创业投资及私募股权投资市场募资研究报告 China Venture Capital and Private Equity Market Fundraising Report Q1 2009 ChinaVenture 2012 年三季度中国创业投资及私募股权投资市场统计分析报告 China Ve nture Capital and Private Equity Market Statistics Analysis 2012Q3 I ChinaVenture 20 12 年三季度中国创业投资及私募股权投资市场统计分析报告 China Venture Capital and Private Equity Market Statistics Analysis 2012Q3 关键发现 ? 2012Q3 中国VC/PE 投资市场共募资完成基金23 支，募资完成规模为33.30 亿美元， 相比去年同期分别下降84.9%和67.5% ? 2012Q3 共有23 支新基金启动并开始募集，总目标规模42.37 亿美元 ? 本季度募资完成基金中21 支为人民币基金、募资完成约23.80 亿美元，2 支美元基金 完成募资9.50 亿美元 ? 2012Q3 披露VC 案例86 起，相比上季度增长16.2%，投资活跃度结束了自2011 年下 半年以来的下滑态势；披露投资总额7.28 亿美元，相比上季度减少18.9% ? VC 投资共涉及15 个行业，互联网依然是投资最为活跃的行业，披露投资案例20 起， 占季度案例总量的23.3%，其次是制造业和IT 行业 ? VC 投资披露A 轮投资案例57 起、投资规模4.28 亿美元，分别占比66.3%和58.9%， 相比上季度占比有所增长， ? 2012Q3 披露PE 投资45 起，投资总额50.99 亿美元，相比上季度分别增长25.0%和 171.5%；金额大幅增长的主要原因是阿里巴巴集团20 亿美元融资案例 ? PE 投资共涉及 14 个行业，连锁经营、医疗健康、能源矿业三行业投资案例数量居前 三位，但占比均不超过 20%；受阿里巴巴集团案例影响，互联网行业融资总额居各行 业之首 ? 三季度披露成长型投资26 起、投资总额40.13 亿美元；披露PIPE 投资18 起、投资总 额9.86 亿美元，仅披露1 起并购投资案例。 ? 2012Q3 共有26 家VC/PE 背景中国企业实现上市，总计融资 150.5 亿元，相比上季 度， IPO 企业数量减少18.8%，融资总额下降36.8% ? 53 家VC/PE 机构通过26 家企业的上市实现67 笔IPO 退出，总计获得账面退出回报 75.9 亿元，平均账面回报率仅为2.73 倍 1 Copyright ? ChinaVenture 2012 ChinaVenture 20 12 年三季度中国创业投资及私募股权投资市场统计分析报告 China Venture Capital and Private Equity Market Statistics Analysis 2012Q3 2 Copyright ? ChinaVenture 2012 ChinaVenture 20 12 年三季度中国创业投资及私募股权投资市场统计分析报告 China Venture Capital and Private Equity Market Statistics Analysis 2012Q3 目 录 第一部分：2012 年三季度中国创业投资及私募股权投资市场综述.....................................5 第二部分：2012 年三季度中国创业投资及私募股权投资市场募资情况统计分析...............7 1. 2012 年三季度中国股权投资市场募资综述......................................................................7 2. 募资完成（含首轮募资完成）基金分析........................................................................ 11 3. 开始募资基金分析.........................................................................................................14 第