《美国证券法》.pdf

美国１９３３年证券法 【标 题】 美国１９３３年证券法 【分 类】 美国 【发布时间】 1975.06.04 【实施时间】 1975.06.08 【发布部门】 美国 全文 第１节 本法可简称为《１９３３年证券法》 定义 第２节 在用于本篇时，除非文中另有规定。 （１）“证券”一词系指任何票据、股票、库存股票、债券、公司 信用债券、债务凭证、盈利分享协议下的权益证书或参与证书、以证券 作抵押的信用证书，组建前证书或认购书、可转让股票、投资契约、股 权信托证，证券存款单、石油、煤气或其它矿产小额利息滚存权、或一 般来说，被普遍认为是“证券”的任何权益和票据，或上述任一种证券 的权益或参与证书、暂时或临时证书、收据、担保证书、或认股证书或 订购权或购买权。 1 （２）“人”系指个人、股份有限公司、合伙组织、协会、股份两 合公司、信托公司、不按股份公司注册的组织机构、或政府或政府的政 治机构。“信托公司”一词在本段中应只包括那种受益人的利益是以一 纸证券为凭据的信托公司。 （３）“出售”或“推销”一词包括对证券或证券利息的销售或有 偿处理的契约。“推销报价”、“出售报价”、或“报价”应包括为引导或 诱发买入证券或证券利息的报价。本段中定义的术语以及在第５节第 （Ｃ）小节中使用的“买入报价”不应包括发行人（或任何直接或间接 控制某发行人或被某发行人控制的人，或与发行人一起直接或间接地受 着共同控制的人）与任何包销人之间的或那些与或将与发行人（或任何 直接或间接控制某发行人或被某发行人控制的人，或与发行人一起受着 直接或间接共同的控制的人）达成默契的那些包销人之间的预先谈判或 协议。任何给予的或交付的证券，或作为买进证券或其它任何东西的帐 户的红利的证券，都应被确定地假设以构成所购买物品的一部分而被出 价和出售。在最初发行或转让证券时，这种发行或转让的权力或特权给 予这种证券持有人将该证券转换为同一发行人的或另一个人的另一种 证券，或给予其对同一发行人的或另一个人的另一种证券的认购权—— 这种权力只能在未来某一日期开始行使——不应被看作是这种证券的 报价或出售；但由于行使这种转换或认购权而进行的这种证券的发行或 转让应当被认为是这种证券的出售。 2 （４）“发行人”一词是指每一个发行或打算发行任何证券的人； 但就有关存款单，股权信托证，以证券为抵押的信用证书、或有关没有 董事（或行使类似职能的人）会的不按股份分司注册组织的投资信托公 司的权益或股权证书，或固定的、严格管理的、或单一形式的证书而论， “发行人”一词意指那些遵循信托公司的规定和其它这种证券据以发行 的协议或工具，从事存款人或管理人的业务活动，并履行其职责的人； 但就那种通过条款形式规定任何或其所有成员的有限责任的，不按股份 公司注册组织的协会，或那种信托公司、委员会、或其它法人机构来说， 受托人或其成员不应各自负有作为由协会、信托公司、委员会或其它法 人机构发行的任何证券的发行人的责任；关于那种设备信托证或同类证 券，“发行人”一词意指该设备或财产由或将由其使用的人；至于有关 石油、煤气或其它矿产的小额利息滚存权，“发行人”一词意指那些为 公开销售证券这一目的创造小额利息的任何这种权力的所有人或任何 这种权力（无论是全部或是部分）的权益的所有人。 （５）“委员会”系指联邦贸易委员会。 （６）“准州”系指波多黎各、菲律宾群岛，巴拿马运河区、维尔 京群岛，以及合众国的海岛属地。 （７）“州际贸易”是指在几个州之间或哥伦比亚特区或美国任一 准州与任一州或另一准州之间，或外国与任何州、准州或哥伦比亚特区 之间，或在哥伦比亚特区内的证券交易或贸易及与其有关的运输和通 3 讯。 （８）“注册报告书”是指在第６节中规定的报告书，包括对其的 任何修订，以及作为该报告书一部分或作为参考资料附入该报告书的任 何报告、文件或备忘录。 （９）“书写”或“书面”应指印制、印刷或任何书写的通讯手段。 （１０）“说明书”是指通过书面形式或通过无线电或电视，为出 售证券报价或确认任何证券出售的任何说明书、通知