证券投资学概念.pdfVIP

相关网站：考研论坛东财 经济论坛 东财 东财研究生院 东财金融学院 第一章 证券 1、证券，用以表明各类财产所有权或债权的凭证或证书的统称。 2、有价证券是证券的一种，是表示一定的财产权，可自由让渡的证券，即表明证券持有人 根据券面所载财产内容可以行使的权利的证券。 3、股票是股份公司发给出资人的股份资本所有权书面凭证。 4、债券，公司、企业、国家和地方政府及政府有关部门为筹措资金向社会公众发行的，保 证按规定时间向债券持有人支付利息和偿还本金的凭证。 5、债券与股票的不同点：（1）政权持有人与发行者的关系不同。（2）证券的期限不同。（3） 政权的风险不同。（4）发行者的构成不同；（相同点：都是有价证券、都是融资工具、 具有收益性和风险性、两者收益率相互影响） 6、可展期债券是欧洲债券市场的债券种类之一，债券期满时，可由投资者根据事先规定的 条件把债券的到期日延长，且可以多次延长，这种债券的期限一般较短。 7、抵押债券，指筹资人为了保证债券的还本付息，以土地、房屋、设备等不动产作为抵押 担保物所发行的债券。 8、质押债券，指以公司的其他有价证券作为担保所发行的债券。 9、保证债券，指由第三者担保偿还本息的债券。 10、公募债券，指按法定手续，经证券主管机构批准在市场上公开发行的证券。 11、私募债券，指在指定范围内，向特定的对象发行的债券。 12、复货币债券是指还款时用一种货币，支付利息时用另一种货币的债券。 13、双重货币债券，是指用一种货币发行，按固定的汇率用另一种货币支付利息的债券。 14、尝债基金债券，是指债券发行者在债券到期之前，定期按发行总额在每年盈余中按一定 比例提取偿还基金，逐步积累，债券到期后，用此项基金一次偿还。 15、产权债券，是指到期后可以用公司股票偿还而不按面值用现金偿还的债券。 16、通知偿还债券亦称可提前偿还债券，是指债券发行者于债券到期前可随时通知债权人予 以提前还本的债券。 17、累进利率债券是指按投资者持有同一债券期限长短计息的债券、债券期限越长，其利率 就越高；反之，则利率越底。 18、土地所有权证和银行存折都属于其他有价证券里；一般意义上的“证券”是指资本证券； 证券中国家公债出现最早；并不是所有的股份都会以股票的形式出现（股权证）；股票 具有不返还性、风险性和流通性；股份公司的发行资本不大于注册资本，实收资本可能 小于发行资本，严格意义上讲，只有实收资本才能形成股票；我国法律不允许发行无面 额的股票；议决权股的发行目的在于限制外国持股人对于本国产业的支配权；A、B 股 定义；股票账面价值、清算价值（18页）；股票收益包括：股息和红利、资产增值和市 价盈利（资本利得）；债券具有流动性、收益性、风险性和返还性；我国目前的债券种 类有：政府债券、金融债券、企业债券和外国债券。 19、普通股与有限股权利的界定（16页）；债券与股票性质的异同（风险性）（21 页）；公募 债券与私募债券区别（25 页）；有价证券的本质（13页）；有价证券的功能（14 页） 20、库藏股是指由公司收买的本公司发行的股票，或由股东移赠给公司的本公司发行的股票。 21、后配股是指次于普通股而享受派息或分配公司剩余财产的股票。 22、议决权股是指股份公司对特定股东给予多数表决权，但并无任何优先利益的股票。 23、累积优先股是指未发的优先股股息逐期累积，即本期公司盈利不足以支付优先股股息时， 用后期公司盈利累积补发。 24、贴现债券是指债券发行时不规定利息率，券面上不附息票，筹资人采用低于债券票面额 的价格出售债券，即折价发行，购买者只需付出相当于票面额一定比例的现款就可以买 到债券，债券到期时，筹资人按债券面额金额兑付。 第二章 证券市场 1、证券市场，是金融市场的组成部分，是有价证券发行与交易的网络和体系。 2、短期金融市场，亦称货币市场，是指一年以下资金借贷和短期金融工具交易的市场。 3、资本市场，是指一年以上资金借贷和中长期金融工具交易的市场。 4、证券市场与借贷市场的区别：（1）交易方式不同。（2）资金供求双方联系形式不同。（3） 债权人与债务人固定与否不同。（4）收益途径不同。 5、证券市场的功能与作用：（1）根本功能与作用在于按照市场方式调配社会资金，促进企 业经营合理化与提高效率。（2）对经济具有自发的调节作用。（3）发展证券市场可以增 加政府对经济的调控手段。（4）在产业调整中发挥重要作用。 6、公开市场业务，是指中央银行通过在公开市场上买卖政府债券，从而扩大和缩小各银行 的准备金，从而间接地控制货币供应量。 7、证券市场投机的作用：（1）适度的投机：a 有利于股市的活跃；b 能起到调剂证券市场 安全基金的作用。（2）过度的投机：a